国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022年年度报告
2023-03-30
国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）
2022年年度报告
2022年12月31日
基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二三年三月三十日
第 1 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告§1重要提示及目录
1.1重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2023年3月29日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料已经审计。普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自2022年1月1日起至12月31日止。
第 2 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
1.2目录
§1重要提示及目录.............................................2
1.1重要提示...............................................2
§2基金简介................................................5
2.1基金基本情况.............................................5
2.2基金产品说明.............................................5
2.3基金管理人和基金托管人........................................6
2.4信息披露方式.............................................7
2.5其他相关资料.............................................7
§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况................................7
3.1主要会计数据和财务指标........................................7
3.2基金净值表现.............................................8
3.3过去三年基金的利润分配情况.....................................10
§4管理人报告..............................................10
4.1基金管理人及基金经理情况......................................10
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明............................11
4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明...............................11
4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明...........................14
4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...........................15
4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况...............................15
4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明..............................16
4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明...............................16
4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明.....................17
§5托管人报告..............................................17
5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明................................17
5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明...........17
5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见....................17
§6审计报告...............................................17
6.1审计报告基本信息..........................................17
6.2审计报告的基本内容.........................................17
§7年度财务报表.............................................20
7.1资产负债表.............................................20
7.2利润表...............................................22
7.3净资产（基金净值）变动表......................................24
7.4报表附注..............................................25
§8投资组合报告.............................................63
第 3 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
8.1期末基金资产组合情况........................................63
8.2报告期末按行业分类的股票投资组合..................................64
8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细.....................66
8.4报告期内股票投资组合的重大变动...................................69
8.5期末按债券品种分类的债券投资组合..................................71
8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细....................71
8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细.................71
8.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细.................71
8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细....................71
8.10本基金投资股指期货的投资政策...................................71
8.12投资组合报告附注.........................................71
§9基金份额持有人信息..........................................73
9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构.................................73
9.2期末上市基金前十名持有人......................................73
9.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况..............................74
9.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况.....................74
§10开放式基金份额变动.........................................74
§11重大事件揭示............................................74
11.1基金份额持有人大会决议......................................74
11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动......................75
11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...........................75
11.4基金投资策略的改变........................................75
11.5本报告期持有的基金发生的重大影响事件...............................75
11.6为基金进行审计的会计师事务所情况.................................75
11.7管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况.........................75
11.8基金租用证券公司交易单元的有关情况................................75
11.9其他重大事件...........................................77
§12影响投资者决策的其他重要信息....................................78
12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况.....................78
12.2影响投资者决策的其他重要信息...................................78
§13备查文件目录............................................78
13.1备查文件目录...........................................78
13.2存放地点.............................................79
13.3查阅方式.............................................79
第 4 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告§2基金简介
2.1基金基本情况
国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金基金名称（LOF）
基金简称 国投瑞银中证资源指数（LOF）
场内简称 国投资源 LOF基金主代码161217
交易代码161217(前端)161218(后端)基金运作方式上市契约型开放式基金合同生效日2011年7月21日基金管理人国投瑞银基金管理有限公司基金托管人中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额210137182.94份基金合同存续期不定期基金份额上市的证券交易所深圳证券交易所上市日期2011年8月29日
2.2基金产品说明
本基金通过被动的指数化投资管理，力争将本基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值控制在0.35%以投资目标内，年跟踪误差控制在4%以内，实现对中证上游资源产业指数进行有效跟踪。
1、基本投资策略
本基金为被动式指数基金，采用完全复制标的指数的方法跟踪标的指数，即按照标的指数的成份股组成及其权重构建基金股票投投资策略资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动进行相应调整。
当预期指数成份股或权重调整和成份股将发生分红、配股、增发
等行为时，或者因市场因素影响或法律法规限制等特殊情况导致基金无法有效复制和跟踪标的指数时，基金管理人可以对基金的第 5 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告投资组合进行适当调整，并可在条件允许的情况下，辅以股指期货等金融衍生工具进行投资管理，以有效控制基金的跟踪误差。
本基金力求将基金净值收益率与业绩比较基准之间的年化跟踪
误差控制在4%以内，日跟踪偏离度绝对值的平均值控制在0.35%以内。
2、股指期货的投资
为有效控制指数的跟踪误差，本基金在注重风险管理的前提下，以套期保值为目的，适度运用股指期货。
95%×中证上游资源产业指数收益率＋5%×银行活期存款利率
业绩比较基准（税后）
本基金为股票型基金，属于较高风险、较高预期收益的基金品种，风险收益特征其风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金和混合型基金。
2.3基金管理人和基金托管人
项目基金管理人基金托管人国投瑞银基金管理有限公中国工商银行股份有限公名称司司姓名王明辉郭明信息披露
联系电话400-880-6868010-66105799负责人
电子邮箱 service@ubssdic.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话400-880-686895588
传真0755-82904048010-66105798上海市虹口区杨树浦路168北京市西城区复兴门内大注册地址号20层街55号深圳市福田区福华一路119北京市西城区复兴门内大办公地址号安信金融大厦18楼街55号邮政编码518046100140法定代表人傅强陈四清
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2.4信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称《中国证券报》登载基金年度报告正文的管理人
http://www.ubssdic.com互联网网址基金年度报告备置地点基金管理人及基金托管人住所
2.5其他相关资料
项目名称办公地址普华永道中天会计师事务所会计师事务所中国上海市（特殊普通合伙）中国证券登记结算有限责任注册登记机构北京市西城区太平桥大街17号公司
§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标2022年2021年2020年
本期已实现收益15558735.6839924350.077506311.26
本期利润-17388609.8648177385.8434003703.74
加权平均基金份额本期利润-0.07560.22850.1748
本期加权平均净值利润率-5.98%19.75%25.27%
本期基金份额净值增长率-6.34%42.65%29.24%
3.1.2期末数据和指标2022年末2021年末2020年末
期末可供分配利润-15067447.25-34326346.97-54320783.71
期末可供分配基金份额利润-0.0717-0.1397-0.3341
期末基金资产净值248160444.53309767210.31143802445.71
期末基金份额净值1.1811.2610.884
3.1.3累计期末指标2022年末2021年末2020年末
基金份额累计净值增长率18.10%26.10%-11.60%
第 7 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实
现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。
3、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如基金申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际利润水平要低于所列数字。
3.2基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
业绩比较份额净值业绩比较份额净值基准收益
阶段增长率标基准收益*－**－*
增长率*率标准差
准差*率*
*
过去三个月-4.68%1.22%-4.94%1.27%0.26%-0.05%
过去六个月-11.60%1.35%-13.82%1.41%2.22%-0.06%
过去一年-6.34%1.61%-10.15%1.65%3.81%-0.04%
过去三年72.66%1.77%35.28%1.82%37.38%-0.05%
过去五年52.39%1.60%6.08%1.63%46.31%-0.03%自基金合同
18.10%1.68%-35.38%1.68%53.48%0.00%
生效起至今
注：1、本基金的业绩比较基准为：95%×中证上游资源产业指数收益率＋5%×银
行活期存款利率（税后）。
2、本基金对业绩比较基准采用每日再平衡的计算方法。
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2011年7月21日至2022年12月31日)
第 8 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告注：本基金建仓期为自基金合同生效日起的6个月。截至建仓期结束，本基金各项资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。
3.2.3过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）过去五年基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图
第 9 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
3.3过去三年基金的利润分配情况无。
§4管理人报告
4.1基金管理人及基金经理情况
4.1.1基金管理人及其管理基金的经验
国投瑞银基金管理有限公司（简称"公司"），原中融基金管理有限公司，经中国证券监督管理委员会批准，于2002年6月13日正式成立，注册资本1亿元人民币。公司是
中国第一家外方持股比例达到49%的合资基金管理公司，公司股东为国投泰康信托有限公司（国家开发投资公司的控股子公司）及瑞士银行股份有限公司（UBS AG）。公司拥有完善的法人治理结构，建立了有效的风险管理及控制架构，以"诚信、创新、包容、客户关注"作为公司的企业文化。截止2022年12月底，在公募基金方面，公司共管理88只基金，已建立起覆盖高、中、低风险等级的完整产品线；在专户理财业务方面，自2008年获得特定客户资产管理业务资格以来，已成功运作管理的专户产品涵盖了灵活配置型、稳健增利型等常规产品，还包括分级、期指套利、商品期货、QDII 等创新品种；在境外资产管理业务方面，公司自 2006 年开始为 QFII 信托计划提供投资咨询服务，具有丰富经验，并于 2007 年获得 QDII 资格。
4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
任本基金的基金经理证券从业
姓名职务（助理）期限说明年限任职日期离任日期中国籍，博士，具有基金从业资格。2008年3月至2011年本基金6月任汇添富基金管理公司基金经风险管理分析师。2011年6月理，量加入国投瑞银基金管理有限殷瑞飞2014-07-24-15化投资公司。曾任国投瑞银新价值灵部副总活配置混合型证券投资基金、经理国投瑞银新收益灵活配置混合型证券投资基金及国投瑞银瑞和沪深300指数分级证
第 10 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告券投资基金基金经理。现任国投瑞银沪深300金融地产交易型开放式指数证券投资基
金、国投瑞银中证上游资源产
业指数证券投资基金（LOF）、国投瑞银中证500指数量化
增强型证券投资基金、国投瑞银沪深300指数量化增强型
证券投资基金、国投瑞银安睿混合型证券投资基金及国投瑞银专精特新量化选股混合型证券投资基金基金经理。
注：任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日。证券从业年限计算标准遵从中国证监会《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》中关于证券基金从业人员范围的相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在报告期内，本基金管理人遵守《证券法》、《证券投资基金法》及其系列法规和本基金《基金合同》等有关规定，本着恪守诚信、审慎勤勉，忠实尽职的原则，为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。在报告期内，基金的投资决策规范，基金运作合法合规，没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1公平交易制度和控制方法
管理人依据证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的要求，制定了公平交易管理相关的《公平交易管理规定》、《交易管理办法》、《异常交易管理规定》
等系列制度，并建立和完善了相应的控制措施和业务流程。
管理人公平交易管理坚持以下原则：
1、当管理人利益和基金持有人利益发生冲突时，坚持基金持有人利益优先；
2、当不同资产委托人利益发生冲突时，应公平的对待不同的资产委托人；
3、公平对待管理人旗下管理的不同投资组合；
4、严禁直接或者通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。
管理人有关公平交易控制制度的要点如下：
1、不断完善投资决策、研究支持、交易管理的制度和流程，提高投资管理的科学性
和客观性，确保在公司内建立适用于所有投资组合的公平交易环境。
第 11 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
2、公平交易的范围覆盖所有投资品种，以及一级市场申购、二级市场交易和公司内
部证券分配等所有投资管理活动，同时涵盖研究分析、授权、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。
3、合理设置各类资产管理业务之间以及各类资产管理业务内部的组织结构，在保
证各投资组合投资决策相对独立性的同时，确保其在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会。
4、建立科学的投资决策体系，加强交易分配的内部控制，通过严格的制度、流程、技术手段等保证公平交易原则的实现，同时通过监察稽核，事后分析及信息披露来加强对公平交易的监督。
管理人有关公平交易控制方法的要点如下：
1、以系统强制控制为优先措施。公司通过不断完善投资决策、研究支持、交易执行
相关的信息管理系统，充分发挥系统的自动控制功能，根据公平交易管理的要求，在系统中设置相应业务流转顺序、控制阀值或者触发机制，对触及阀值的行为视情况分别采取警告、强制禁止等控制措施或对特定业务自动执行必要的后续流程。如：符合交易条件的不同投资组合的同向交易指令在交易系统中强制采用公平委托功能进行交易，内部研究报告在研究系统中一经发布会自动推送到所有基金经理、投资经理，控制阀值的修改必须经风险管理部通过系统进行复核并点击同意才能生效等。
2、以双人复核、集体决策为控制的辅助手段。对于无法通过系统进行强制控制的业务活动，通过建立明确的业务规则和流程，在关键控制点采取双人复核或集体决策等控制机制，通过分别对控制事项签署意见并顺序流转的要求，实现对关键业务风险的管理。
如：以公司名义进行的一级市场申购结果分配，需要经过严格的公平性审核，由交易部负责人、运营部负责人、风险管理部负责人以及投资组合经理共同确认对分配结果无异议并签署后才为有效。
3、以日常监控为督促手段。公司交易部、风险管理部、运营部设置专门岗位，分别
在交易过程中、日中、清算后对有关公平交易规则的执行情况进行监控，并按既定的报告要求及时揭示违反规定的情况，监督督促公平交易制度的执行。如：交易部对相同投资经理管理不同投资组合指令时间差的监督，风险管理部对日中不同组合交易相同证券的价差分析以及运营部对银行间指令要素和签署情况的检查等。
4、以事后专项稽核和定期公平交易分析为完善措施。内部审计专员负责不定期对
公司执行公平交易的情况进行专项稽核，风险管理部分别于每季度和每年度对公司管理第 12 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行分析，对连续四个季度期间内、不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）公司管理的不同投资
组合同向交易的交易价差进行分析。通过事后的专项稽核和定期分析，发现控制薄弱环节或交易价差异常，将重新核查公司投资决策和交易执行环节的内部控制，针对潜在问题完善公平交易制度和流程。
5、加强信息披露和接受外部监督。公司在各投资组合的定期报告中，披露公司整体
公平交易制度执行情况以及异常交易行为专项说明，接受社会监督。公司定期接受外部审计的检查，公平交易管理一直是外部审计的重点之一。基金评价机构在开展基金评价业务时，将公平交易制度的完善程度、执行情况及信息披露作为评价内容之一。公司每季度会向证监会报告经投资组合经理、督察长、总经理签署后的公平交易制度执行情况，并对特定资产管理业务与证券投资基金之间的业绩比较、异常交易行为做专项说明。公司内部稽核或定期分析中发现公平交易管理中的异常问题，也将在向证监会报送的监察稽核季度报告和年度报告中做专项说明。证监会通过现场检查和非现场监管等方式，也会对公司公平交易制度的执行情况进行检查和分析，并会同证券交易所等对公司异常交易行为进行监控。对于发现的不公平交易和利益输送行为，将依法采取相关监管措施。
4.3.2公平交易制度的执行情况
本报告期内，管理人通过制度、流程和技术手段保证了公平交易原则的实现，确保本基金管理人旗下各投资组合在研究、决策、交易执行等各方面均得到公平对待，通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督，形成了有效地公平交易体系。本报告期，本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行，未发现存在违反公平交易原则的现象。
报告期内，管理人于每季度和年度对公司管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行分析，对连续四个季度期间内、不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析。本年度同向交易价差专项分析的情况如下：
1、管理人对所有投资组合在过去连续四个季度内同向交易相同证券的交易价差的
溢价率进行分析，对两两组合同向交易成交价格均值的溢价率是否趋近于零进行 T 检验，检验在95%的可信水平下，价格均值的溢价率趋近于零是否存在检验不通过的情况。
2、管理人对所有投资组合在过去连续四个季度内同向交易相同证券的交易价差优
第 13 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告劣进行比较，区分买优、卖优、买次、卖次等情况分别分析两两组合在期间内交易时是否存在显著优于另一方的异常情况，
3、管理人对所有投资组合在过去连续四个季度内同向交易相同证券的交易价差区
分两两组合进行利益输送的模拟测算，检查在过去四个季度内，是否存在显著异常的情况。
检验分析结果显示，公司管理的所有投资组合，在过去连续四个季度内未发现存在违反公平交易原则的情况。
4.3.3异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
基金管理人管理的所有投资组合在本报告期内未出现参与交易所公开竞价同日反
向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的交易情况。
4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
全球经济错位是2022年大类资产表现的重要背景，核心是美国经济强劲，通胀预期强烈，美联储进入快速加息周期。同时，叠加过去一年黑天鹅频发，超预期冲击带来的深远影响从疫情本身蔓延至政治、经济、政策，触发了美联储近50年最快的加息周期，流动性收缩带来的全球资产大幅波动，波及股票、债券、商品、虚拟货币、房地产等众多资产。中国经济在春季和冬季两次受到疫情冲击，叠加保交楼问题，整体下滑压力大。在中国经济下行风险加大的背景下，11月以来疫情防控优化“二十条”和“新十条”先后出台，央行出台地产纾困“三支箭”标志着房地产政策支持方式转变。此外，2022年中央经济工作会议提出，2023年要突出做好“稳增长、稳就业、稳物价”工作，着力“扩大国内需求”，推动经济运行整体好转，市场对经济复苏预期不断加强。
基金投资操作上，作为指数基金，投资操作以严格控制跟踪误差为主，研究应对成分股调整、成分股停牌替代等机会成本、同时密切关注基金日常申购、赎回带来的影响及市场出现的结构性机会。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
本报告期内，本基金份额净值为1.181元本基金份额净值增长率为-6.34%，同期业绩比较基准收益率为-10.15%。
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4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2023年，我们看好股票市场的投资机会。从结构上看，由于出口承压和基建平稳，消费和房地产领域存在显著的修复空间，宽信用的积极作用会逐步显现，改善企业盈利。上半年，线下场景放开，工业生产活动恢复、宏观政策积极、中美摩擦阶段性缓和，在经济、政策、外部环境、风险偏好等诸多积极因素的推动下，我们认为大方向整体向好，也会继续保持对政策细节及落地效果的跟踪。
4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本基金管理人高度重视风险控制，充分发挥监察稽核工作的作用，提高监察稽核工作的有效性，为公司业务规范运作提供保证和支持，确保公司的业务运作能切实贯彻执行法律、法规和公司内控制度。本基金管理人充分意识到投资业务规范化的重要性，秉承瑞银集团重视风险重视管理的风控风格："将风险纳入全面、系统的管理流程中，以风险管理促业务发展"，建立和完善风险管理体系，应用国际先进的风险管理系统，在公司实行多层次全方位的风险管理，围绕业务风险点建立事前、事中、事后的风险控制措施，除开展日常的控制和监督工作外，本年度还重点安排对投资管理、公平交易管理以及研究支持、投资决策、交易执行等核心业务的管理工作开展专项自查，并对其它相关业务也安排了定期检查或专项审计，力争使公司的管理措施健全、有效。
本基金管理人对公司投资管理等重要业务实行事前、事中和事后全程监督，多环节控制，分别示例介绍如下：
事前审查审核：充分利用信息系统，将有关法律法规、基金合同和公司规定的各种投资禁止、投资限制和定量化监控指标在交易系统中进行阀值设置，基金投资如果超出限制，系统将拒绝执行指令并及时报警；在公司办公系统中建立研究报告质量控制、股票出入库调整、交易对手授信、询价、一级市场申购、投资授权、重大决策等常规性投
研交相关的流程控制措施，明确审核人员以及审核责任，相关业务必须经过预先规定的审批程序后才能执行；非常规性的业务，由合规与风险控制委员会按一事一议的集体决策方式确定业务风险以及控制措施后执行；基金合同、招募说明书（更新）、基金定期报
告、临时报告及基金宣传材料等对外披露信息文稿，在上报核准和对外发布前必须经过监察稽核部、信息披露负责人和督察长的合法合规性审查。
事中实时监控：交易部设立实时监控岗位，按照法律法规以及公司规定结合投资决策委员会、风险管理部等确定的控制要求，对基金经理的投资指令进行执行前的审查，第 15 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告发现违法违规和越权行为，有权拒绝执行并及时报告监察稽核部、督察长；风险管理部借助自行开发的盘中监控系统对基金当日投资交易行为进行监控，并借助办公系统中的业务审批流程，对基金投资的关键环节实行实时监控；运营部门也按照事先确定的规则对银行间、一级市场等特殊交易行为进行监控，并执行异常问题的及时报告机制。
事后检查督促：交易部每日对当日交易行为进行总结和报告，相关交易结果由基金经理进行确认；运营部结合每日估值结果对投资超标等行为进行提示；监察稽核部采取
现场与非现场稽核结合，并以现场稽核为主的方式对基金投资进行检查。非现场稽核主要是通过计算机系统定期对期间内的交易行为进行稽查，从中分析是否有违规交易行为。
现场稽核主要是对公司各业务环节进行定期的例行检查和专项检查，并对主要业务部门及重点业务环节进行不定期的突击检查，发现问题及时报告并监督整改。
4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人从事基金估值业务的组织机构主要包括估值委员会、运营部及相关部门。
本基金的日常估值程序通常由运营部估值核算岗执行并由业务复核岗复核估值结果，最终由估值核算员与产品托管人的估值结果核对一致。
本基金的特别估值程序由估值委员会秘书部门运营部在收到启动特殊估值程序的请求后，应通过估值核算人员及时与基金托管人沟通协商，必要时征求会计师事务所的专业意见，并将有关信息及材料一并报送全体估值委员会成员；估值委员会应综合考虑投资部门、研究部和运营部等各方面的意见和建议，并按照有关议事规则讨论审议，决定批准或不批准使用特殊估值调整；运营部应当根据经估值委员会审议通过的特别估值
调整意见执行估值程序，准备特殊估值调整事项的临时公告，并发起信息披露审批流程；
监察稽核部应当对特殊估值调整事项的相关信息披露进行合规审核。
截止报告期末，本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司、中证指数有限公司建立业务合作关系，由其按约定提供相关债券品种、流通受限股票的估值参考数据。
4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本期已实现收益为15558735.68元，期末可供分配利润为-15067447.25元。
本基金本报告期未实施利润分配。
第 16 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明无。
§5托管人报告
5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本基金的管理人——国投瑞银基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对国投瑞银基金管理有限公司编制和披露的本基金2022年年度报告
中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6审计报告
6.1审计报告基本信息
财务报表是否经过审计是审计意见类型标准无保留意见
审计报告编号普华永道中天审字(2023)第23304号
6.2审计报告的基本内容
审计报告标题审计报告
国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金(LOF)全体审计报告收件人基金份额持有人
审计意见(一)我们审计的内容
第 17 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告我们审计了国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金(LOF)(以下简称“国投瑞银中证上游资源产业指数基金(LOF)”)的财务报表，包括 2022 年 12 月 31 日的资产负债表，2022年度的利润表和净资产(基金净值)变动表以及财务报表附注。
(二)我们的意见
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委
员会(以下简称“中国证监会”)、中国证券投资基金业协会
(以下简称“中国基金业协会”)发布的有关规定及允许的基
金行业实务操作编制，公允反映了国投瑞银中证上游资源产业指数基金(LOF)2022 年 12 月 31 日的财务状况以及
2022年度的经营成果和净资产变动情况。
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供形成审计意见的基础了基础。
按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于国投瑞银中证上游资源产业指数基金(LOF)，并履行了职业道德方面的其他责任。
国投瑞银中证上游资源产业指数基金(LOF)的基金管理人
国投瑞银基金管理有限公司(以下简称“基金管理人”)管理层对其他信息负责。其他信息包括国投瑞银中证上游资源产业指数基金(LOF)2022 年年度报告中涵盖的信息，但其他信息不包括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在第 18 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。基于我们已经执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
基金管理人管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务
操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
管理层和治理层对财务报表在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估国投瑞银的责任 中证上游资源产业指数基金(LOF)的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项(如适用)，并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算国投瑞银中证上游资源
产业指数基金(LOF)、终止运营或别无其他现实的选择。
基金管理人治理层负责监督国投瑞银中证上游资源产业
指数基金(LOF)的财务报告过程。
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错
误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经
注册会计师对财务报表审计济决策，则通常认为错报是重大的。
的责任在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错
报风险；设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内
部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高第 19 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
(二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。
(三)评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
(四)对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对国投瑞银中证上游资源产业指数基金(LOF)持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。
如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相
关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。
我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致国投瑞银中证上游资源产业指
数基金(LOF)不能持续经营。
(五)评价财务报表的总体列报(包括披露)、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和
重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）陈熹注册会计师的姓名施翊洲会计师事务所的地址中国上海市审计报告日期2023年3月29日
§7年度财务报表
7.1资产负债表
会计主体：国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）
报告截止日：2022年12月31日
第 20 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告单位：人民币元本期末上年度末资产附注号
2022年12月31日2021年12月31日
资产：--
银行存款7.4.7.116174700.7423573866.34
结算备付金-105207.27
存出保证金12032.4934443.26
交易性金融资产7.4.7.2232257323.37286794121.38
其中：股票投资232257323.37286794121.38
基金投资--
债券投资--
资产支持证券投资--
贵金属投资--
其他投资--
衍生金融资产7.4.7.3--
买入返售金融资产7.4.7.4--
应收清算款71868.36-
应收股利--
应收申购款234650.29621117.82
递延所得税资产--
其他资产7.4.7.528.222474.32
资产总计248750603.47311131230.39本期末上年度末负债和净资产附注号
2022年12月31日2021年12月31日
负债：--
短期借款--
交易性金融负债--
衍生金融负债7.4.7.3--
卖出回购金融资产款--
第 21 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告应付清算款--
应付赎回款142957.96803842.85
应付管理人报酬133238.91161149.11
应付托管费28868.4434915.63
应付销售服务费--
应付投资顾问费--
应交税费2.02-
应付利润--
递延所得税负债--
其他负债7.4.7.6285091.61364112.49
负债合计590158.941364020.08
净资产：--
实收基金7.4.7.7210137182.94245648732.75
其他综合收益--
未分配利润7.4.7.838023261.5964118477.56
净资产合计248160444.53309767210.31
负债和净资产总计248750603.47311131230.39
注：报告截止日2022年12月31日，基金份额净值1.181元，基金份额总额
210137182.94份。
7.2利润表
会计主体：国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）
本报告期：2022年1月1日至2022年12月31日
单位：人民币元本期上年度可比期间项目附注号2022年1月1日至2021年1月1日至
2022年12月31日2021年12月31日
一、营业总收入-14887574.7051060885.29
1.利息收入71774.6564705.62
其中：存款利息收入7.4.7.971774.6564705.62
第 22 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告债券利息收入--
资产支持证券利息收入--
买入返售金融资产收入--
其他利息收入--
2.投资收益（损失以“-”填列）17649674.2241848162.47
其中：股票投资收益7.4.7.109714152.0137697205.57
基金投资收益7.4.7.11--
债券投资收益7.4.7.12225109.03-
资产支持证券投资收益7.4.7.13--
贵金属投资收益7.4.7.14--
衍生工具收益7.4.7.15--
股利收益7.4.7.167710413.184150956.903.公允价值变动收益（损失以
7.4.7.17-32947345.548253035.77“-”号填列）4.汇兑收益（损失以“－”号填--
列）
5.其他收入（损失以“-”号填列）7.4.7.18338321.97894981.43
减：二、营业总支出2501035.162883499.45
1．管理人报酬1742807.561459672.43
2．托管费377608.39316262.46
3．销售服务费--
4．投资顾问费--
5．利息支出--
其中：卖出回购金融资产支出--
6.信用减值损失7.4.7.19--
7．税金及附加3.21-
8．其他费用7.4.7.20380616.001107564.56三、利润总额（亏损总额以“-”-17388609.8648177385.84号填列）
第 23 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告减：所得税费用--四、净利润（净亏损以“-”号填-17388609.8648177385.84
列）
五、其他综合收益的税后净额--
六、综合收益总额-17388609.8648177385.84
7.3净资产（基金净值）变动表
会计主体：国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）
本报告期：2022年1月1日至2022年12月31日
单位：人民币元本期项目2022年1月1日至2022年12月31日实收基金未分配利润净资产合计
一、上期期末净资产
245648732.7564118477.56309767210.31（基金净值）
二、本期期初净资产
245648732.7564118477.56309767210.31（基金净值）
三、本期增减变动额
-35511549.81-26095215.97-61606765.78（减少以“-”号填列）
（一）、综合收益总额--17388609.86-17388609.86
（二）、本期基金份额交易产生的基金净值
-35511549.81-8706606.11-44218155.92变动数（净值减少以“-”号填列）
其中：1.基金申购款142989038.0740188294.62183177332.69
2.基金赎回款-178500587.88-48894900.73-227395488.61
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产
---生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）
四、本期期末净资产
210137182.9438023261.59248160444.53（基金净值）上年度可比期间项目2021年1月1日至2021年12月31日实收基金未分配利润净资产合计
一、上期期末净资产
162600818.04-18798372.33143802445.71（基金净值）
二、本期期初净资产162600818.04-18798372.33143802445.71
第 24 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告（基金净值）
三、本期增减变动额
83047914.7182916849.89165964764.60（减少以“-”号填列）
（一）、综合收益总额-48177385.8448177385.84
（二）、本期基金份额交易产生的基金净值
83047914.7134739464.05117787378.76变动数（净值减少以“-”号填列）
其中：1.基金申购款573020114.29113172100.11686192214.40
2.基金赎回款-489972199.58-78432636.06-568404835.64
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产
---生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）
四、本期期末净资产
245648732.7564118477.56309767210.31（基金净值）报表附注为财务报表的组成部分。
本报告页码（序号）从7.1至7.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：王彦杰，主管会计工作负责人：王彦杰，会计机构负责人：冯伟
7.4报表附注
7.4.1基金基本情况
国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金(LOF)(以下简称""本基金"")经中国证券监督管理委员会(以下简称""中国证监会"")证监许可2011]第707号《关于核准国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金(LOF)募集的批复》核准，由国投瑞银基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金(LOF)基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式基金，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集726252231.60元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2011)第275号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金(LOF)基金合同》于 2011年7月21日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为726391435.37份基金份额，其中认购资金利息折合139203.77份基金份额。本基金的基金管理人为国投瑞银基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。经深圳证券交易所(以下简称"深交所")深证上字[2011]第256号文审核同意，本基金134834001.00份基金份额于2011年8月29日在深交所挂牌交易。未上市交易的基金份额托管在场外，基金份额持有人第 25 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可上市流通。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金(LOF)基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为中证上游资源产业指数成份股及其备选成份股(包括中小板、创业板及其他中国证监会核准上市的股票)、新股(一
级市场初次发行或增发)、债券、权证、股指期货及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金投资于中证上游资源产业指数成份股票及其备选成份股票的投资比例不低于基金资产净值的80%；投资于中证上游资源产业指数成份股票及其备选成
份股票的市值加上买入、卖出股指期货合约的轧差合计值不低于基金资产净值的90%；
现金及到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%其中，上述现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；权证以及其他金融工具的投资比例符合法律法规和中国证监会的规定。本基金力求将基金净值收益率与业绩比较基准之间的年化跟踪误差控制在4%以内，日跟踪偏离度绝对值的平均值控制在0.35%以内。本基金的业绩比较基准为：95%×中证上游资源产业指数收益率＋5%×银行活期存款利率(税后)。
本财务报表由本基金的基金管理人国投瑞银基金管理有限公司于2023年3月29日批准报出。
7.4.2会计报表的编制基础本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板
第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)
颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金(LOF)基金合同》和在财务报表附注 7.4.4 所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2022年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金
2022年12月31日的财务状况以及2022年度的经营成果和净资产变动情况等有关信息。
第 26 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
7.4.4重要会计政策和会计估计
7.4.4.1会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。
7.4.4.2记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3金融资产和金融负债的分类
新金融工具准则
金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。
当本基金成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。
(1)金融资产
金融资产于初始确认时分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融资产的分类取决于本基金管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征。本基金现无金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。
债务工具
本基金持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下两种方式进行计量：
以摊余成本计量：
本基金管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且以摊余成本计量的金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本基金持有的以摊余成本计量的金融资产主要为银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。
以公允价值计量且其变动计入当期损益：
本基金将持有的未划分为以摊余成本计量的债务工具，以公允价值计量且其变动计入当期损益。本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要为债券投资和资产支持证券投资，在资产负债表中以交易性金融资产列示。
权益工具
第 27 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告权益工具是指从发行方角度分析符合权益定义的工具。本基金将对其没有控制、共同控制和重大影响的权益工具(主要为股票投资)按照公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示为交易性金融资产。
(2)金融负债金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有的以摊余成本计量的金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。
(3)衍生金融工具
本基金将持有的衍生金融工具以公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示为衍生金融资产/负债。
原金融工具准则(截至2021年12月31日前适用的原金融工具准则)
本基金于2022年1月1日起执行新金融工具准则，但选择不重述比较信息。因此，比较信息继续适用本基金以前年度的如下会计政策。
(1)金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、
应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资
本基金目前以交易目的持有的股票投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2)金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款第 28 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告项等。
7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
新金融工具准则金融资产或金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，确认为应计利息，包含在交易性金融资产的账面价值中。对于其他类别的金融资产和金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
本基金对于以摊余成本计量的金融资产，以预期信用损失为基础确认损失准备。
本基金考虑有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。
于每个资产负债表日，本基金对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，本基金按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已显著增
加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本基金假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，认定为处于第一阶段的金融工具，按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。
本基金对于处于第一阶段和第二阶段的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。
本基金将计提或转回的损失准备计入当期损益。
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2)该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和第 29 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告报酬转移给转入方；或者(3)该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
原金融工具准则(截至2021年12月31日前适用的原金融工具准则)
本基金于2022年1月1日起执行新金融工具准则，但选择不重述比较信息。因此，比较信息继续适用本基金以前年度的如下会计政策。
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日
至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2)该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者(3)该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具按如下原则确定
公允价值并进行估值：
(1)存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无
交易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具第 30 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。
(2)当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和
其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。
(3)如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进行调整并确定公允价值。
7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1)具有抵销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2)交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。
本基金发行的份额作为可回售工具具备以下特征：(1)赋予基金份额持有人在基金
清算时按比例份额获得该基金净资产的权利，这里所指基金净资产是扣除所有优先于该基金份额对基金资产要求权之后的剩余资产；这里所指按比例份额是清算时将基金的净
资产分拆为金额相等的单位，并且将单位金额乘以基金份额持有人所持有的单位数量；
(2)该工具所属的类别次于其他所有工具类别，即本基金份额在归属于该类别前无须转
换为另一种工具，且在清算时对基金资产没有优先于其他工具的要求权；(3)该工具所属的类别中(该类别次于其他所有工具类别)，所有工具具有相同的特征(例如它们必须都具有可回售特征，并且用于计算回购或赎回价格的公式或其他方法都相同)；(4)除了发行方应当以现金或其他金融资产回购或赎回该基金份额的合同义务外，该工具不满足金融负债定义中的任何其他特征；(5)该工具在存续期内的预计现金流量总额，应当实质上基于该基金存续期内基金的损益、已确认净资产的变动、已确认和未确认净资产的公
允价值变动(不包括本基金的任何影响)。
第 31 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告可回售工具，是指根据合同约定，持有方有权将该工具回售给发行方以获取现金或其他金融资产的权利，或者在未来某一不确定事项发生或者持有方死亡或退休时，自动回售给发行方的金融工具。
本基金没有同时具备下列特征的其他金融工具或合同：(1)现金流量总额实质上基
于基金的损益、已确认净资产的变动、己确认和未确认净资产的公允价值变动(不包括该
基金或合同的任何影响)；(2)实质上限制或固定了上述工具持有方所获得的剩余回报。
本基金将实收基金分类为权益工具，列报于净资产。
7.4.4.8损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占净资产比例计算的金额。
未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占净资产比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累计亏损)。
7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量
新金融工具准则股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为投资收益。债券投资和资产支持证券投资在持有期间应取得的按票面利率(对于贴现债为按发行价计算的利率)或合同利率计算的利息扣除在适用情况下由债券和资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动扣
除按票面利率(对于贴现债为按发行价计算的利率)或合同利率计算的利息后的净额确认
为公允价值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额扣除相关交易费用及在适用情况下由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
原金融工具准则(截至2021年12月31日前适用的原金融工具准则)
本基金于2022年1月1日起执行新金融工具准则，但选择不重述比较信息。因此，第 32 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告比较信息继续适用本基金以前年度的如下会计政策。
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为投资收益。债券投资和资产支持证券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况下由债券和资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确
认为公允价值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.10费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法确认。
以摊余成本计量的金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.11基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，其中场外基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进
行再投资，场内基金份额持有人只能选择现金分红。若期末未分配利润中的未实现部分为正数，包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金等，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的未
实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部分后的余额。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从净资产转出。
7.4.4.12分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2)本基金的基金管理
第 33 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别股票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
(1)对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)等情况，本基金根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》，根据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》提供的指数收益法、市盈率法、现金流量折现法等估值技术进行估值。
(2)对于在锁定期内的非公开发行股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售股
份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等流通受限股票，根据中国基金业协会中基协发[2017]6号《关于发布<证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)>的通知》之附
件《证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)》(以下简称“指引”)，按估值日在证券交易所上市交易的同一股票的公允价值扣除中证指数有限公司根据指引所独立提供的该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣后的价值进行估值。
(3)对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券和可交换债券除外)及在银行间同业市场交易的固定收益品种，根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》及《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1季度固定收益品种的估值处理标准》采用估值技术确定公允价值。本基金持有的证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券和可交换债券除外)，按照中证指数有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。本基金持有的银行间同业市场固定收益品种按照中债金融估值中心有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。
7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1会计政策变更的说明财政部于2017年颁布了修订后的《企业会计准则第22号——金融工具确认和计第 34 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告量》、《企业会计准则第23号——金融资产转移》、《企业会计准则第24号－套期会计》
及《企业会计准则第37号——金融工具列报》(以下合称“新金融工具准则”)，财政部、中国银行保险监督管理委员会于2020年12月30日发布了《关于进一步贯彻落实新金融工具相关会计准则的通知》，公募证券投资基金自2022年1月1日起执行新金融工具准则。此外，财政部于2022年颁布了《关于印发《资产管理产品相关会计处理规定》的通知》(财会[2022]14号)，中国证监会于2022年颁布了修订后的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》，本基金的基金管理人已采用上述准则及通知编制本基金2022年度财务报表，对本基金财务报表的影响列示如下：
(a) 金融工具
根据新金融工具准则的相关规定，本基金对于首次执行该准则的累积影响数调整
2022年年初留存收益以及财务报表其他相关项目金额，2021年度的比较财务报表未重列。于2021年12月31日及2022年1月1日，本基金均没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
(i) 于 2022 年 1 月 1 日，本财务报表中金融资产和金融负债按照原金融工具准则和新金融工具准则的规定进行分类和计量的结果如下：
原金融工具准则下以摊余成本计量的金融资产为银行存款、结算备付金、存出保证
金、应收利息和应收申购款，金额分别为23573866.34元、105207.27元、34443.26元、
2474.32元和621117.82元。新金融工具准则下以摊余成本计量的金融资产为银行存款、结算备付金、存出保证金、其他资产-应收利息和应收申购款，金额分别为23576018.69元、105254.67元、34458.76元、76.99元和621299.90元。
原金融工具准则下以公允价值计量且其变动计入当期损益计量的金融资产为交易
性金融资产，金额为286794121.38元。新金融工具准则下以公允价值计量且其变动计入当期损益计量的金融资产为交易性金融资产，金额为286794121.38元。
原金融工具准则下以摊余成本计量的金融负债为应付赎回款、应付管理人报酬、应
付托管费、应付交易费用和其他负债-其他应付款，金额分别为803842.85元、161149.11元、34915.63元、131698.90元和52413.59元。新金融工具准则下以摊余成本计量的金融负债为应付赎回款、应付管理人报酬、应付托管费、其他负债-应付交易费用和其他
负债-其他应付款，金额分别为803842.85元、161149.11元、34915.63元、131698.90元和52413.59元。
i)于 2021 年 12 月 31 日，本基金持有的“银行存款”、“结算备付金”、“存出保证金”、第 35 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告“交易性金融资产”、“买入返售金融资产”、“卖出回购金融资产款”等对应的应计利息余
额均列示在“应收利息”或“应付利息”科目中。于2022年1月1日，本基金根据新金融工具准则下的计量类别，将上述应计利息分别转入“银行存款”、“结算备付金”、“存出保证金”、“交易性金融资产”、“买入返售金融资产”、“卖出回购金融资产款”等科目项下列示，无期初留存收益影响。
(b) 《资产管理产品相关会计处理规定》
根据《资产管理产品相关会计处理规定》，本基金的基金管理人在编制本财务报表时调整了部分财务报表科目的列报和披露，这些调整未对本基金财务报表产生重大影响。
7.4.5.2会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6税项根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号
《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101
号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号
《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理第 36 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让2017年12月31日前取得的非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股
息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代
扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至
1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
(4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(5)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。
7.4.7重要财务报表项目的说明
7.4.7.1银行存款
单位：人民币元本期末上年度末项目
2022年12月31日2021年12月31日
活期存款16174700.7423573866.34
等于：本金16172934.6623573866.34
加：应计利息1766.08-
定期存款--
第 37 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告等于：本金--
加：应计利息--
其中：存款期限1个月以
-
内-
存款期限1-3个月--存款期限3个月以
上--
其他存款--
等于：本金--
加：应计利息--
合计16174700.7423573866.34
7.4.7.2交易性金融资产
单位：人民币元本期末
2022年12月31日
项目应计利息公允价值变成本公允价值动
-232257323.3
股票241295122.96-9037799.59
7
贵金属投资-金交所-
---黄金合约
交易所市场----
债券银行间市场----
合计----
资产支持证券----
基金----
其他----
-232257323.3
合计241295122.96-9037799.59
7
项目上年度末
第 38 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
2021年12月31日
应计利息公允价值变成本公允价值动
-286794121.323909545.9
股票262884575.43
85
贵金属投资-金交所-
---黄金合约
交易所市场----
债券银行间市场----
合计----
资产支持证券----
基金----
其他----
-286794121.323909545.9
合计262884575.43
85
7.4.7.3衍生金融资产/负债无。
7.4.7.4买入返售金融资产无。
7.4.7.5其他资产
单位：人民币元本期末上年度末项目
2022年12月31日2021年12月31日
应收利息-2474.32
其他应收款28.22-
待摊费用--
合计28.222474.32
第 39 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
7.4.7.6其他负债
单位：人民币元本期末上年度末项目
2022年12月31日2021年12月31日
应付券商交易单元保证金--
应付赎回费381.672413.59
应付证券出借违约金--
应付交易费用54709.94131698.90
其中：交易所市场54709.94131698.90
银行间市场--
应付利息--
信息披露费120000.00120000.00
指数使用费50000.0050000.00
审计费用60000.0060000.00
合计285091.61364112.49
7.4.7.7实收基金
金额单位：人民币元本期项目2022年1月1日至2022年12月31日
基金份额（份）账面金额
上年度末245648732.75245648732.75
本期申购142989038.07142989038.07
本期赎回（以“-”号填列）-178500587.88-178500587.88
本期末210137182.94210137182.94
注：1.申购含转换入份额；赎回含转换出份额。
2.截至2022年12月31日止，本基金于深交所上市的基金份额为5014235.00份
(2021年12月31日：6519086.00份)，托管在场外未上市交易的基金份额为
205122947.94份(2021年12月31日：239129646.75份)。上市的基金份额登记在证
券登记结算系统，可选择按市价流通或按基金份额净值申购或赎回；未上市的基金份额登记在注册登记系统，按基金份额净值申购或赎回。通过跨系统转登记可实现基金第 40 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告份额在两个系统之间的转换。
7.4.7.8未分配利润
单位：人民币元项目已实现部分未实现部分未分配利润合计
上年度末-34326346.9798444824.5364118477.56
本期利润15558735.68-32947345.54-17388609.86本期基金份额交易产生
3700164.04-12406770.15-8706606.11
的变动数
其中：基金申购款-17175996.5657364291.1840188294.62
基金赎回款20876160.60-69771061.33-48894900.73
本期已分配利润---
本期末-15067447.2553090708.8438023261.59
7.4.7.9存款利息收入
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2022年1月1日至2022年2021年1月1日至2021
12月31日年12月31日
活期存款利息收入70409.7761223.48
定期存款利息收入--
其他存款利息收入--
结算备付金利息收入1002.202712.18
其他362.68769.96
合计71774.6564705.62
7.4.7.10股票投资收益
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2022年1月1日至20222021年1月1日至2021年12月31日年12月31日
第 41 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告卖出股票成交总额116011734.76175962367.82
减：卖出股票成本总额105942943.91138265162.25
减：交易费用354638.84-
买卖股票差价收入9714152.0137697205.57
7.4.7.11基金投资收益无。
7.4.7.12债券投资收益
7.4.7.12.1债券投资收益项目构成
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2022年1月1日至2022年2021年1月1日至2021年
12月31日12月31日
债券投资收益——利息收入902.21-债券投资收益——买卖债券（债转股及
224206.82-债券到期兑付）差价收入
债券投资收益——赎回差价收入--
债券投资收益——申购差价收入--
合计225109.03-
7.4.7.12.2债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2022年1月1日至2022年2021年1月1日至2021年
12月31日12月31日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成
1803161.34-
交总额减：卖出债券（债转股及债券到期兑
1577986.98-
付）成本总额
减：应计利息总额941.90-
减：交易费用25.64-
买卖债券差价收入224206.82-
7.4.7.13资产支持证券投资收益无。
7.4.7.14贵金属投资收益
第 42 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告无。
7.4.7.15衍生工具收益无。
7.4.7.16股利收益
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2022年1月1日至2022年12月2021年1月1日至2021年12月
31日31日
股票投资产生的股利收益7710413.184150956.90
基金投资产生的股利收益--
合计7710413.184150956.90
7.4.7.17公允价值变动收益
单位：人民币元本期上年度可比期间项目名称2022年1月1日至2022年12月2021年1月1日至2021年12月
31日31日
1.交易性金融资产-32947345.548253035.77
——股票投资-32947345.548253035.77
——债券投资--
——资产支持证券投资--
——基金投资--
——贵金属投资--
——其他--
2.衍生工具--
——权证投资--
3.其他--
减：应税金融商品公允价
值变动产生的预估增值税--
第 43 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告合计-32947345.548253035.77
7.4.7.18其他收入
单位：人民币元本期上年度可比期间项目
2022年1月1日至2022年12月31日2021年1月1日至2021年12月31日
基金赎回费收入338321.97894981.43
合计338321.97894981.43
注：本基金的赎回费率按持有期间递减，不低于赎回费总额的25%归入基金资产。
7.4.7.19信用减值损失无。
7.4.7.20其他费用
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2022年1月1日至2022年122021年1月1日至2021年12月31月31日日
审计费用60000.0060000.00
信息披露费120000.00120000.00
银行汇划费616.00678.00
指数使用费200000.00200000.00
其他-666886.56
上市费-60000.00
合计380616.001107564.56
注：于上年度可比期间，其他费用中包含交易费用354638.84元。
7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1或有事项无。
7.4.8.2资产负债表日后事项
第 44 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告无。
7.4.9关联方关系
关联方名称与本基金的关系
国投瑞银基金管理有限公司基金管理人、基金销售机构中国工商银行股份有限公司（“中国工商银基金托管人、基金销售机构行”）国投泰康信托有限公司基金管理人的股东
瑞士银行股份有限公司（“UBS AG”） 基金管理人的股东国投瑞银资本管理有限公司基金管理人的子公司与基金管理人受同一实际控制的
安信证券股份有限公司（“安信证券”）
公司、基金销售机构
瑞银证券有限责任公司（“瑞银证券”）基金管理人股东的控股子公司瑞银基金销售（深圳）有限公司（“瑞银基基金管理人股东的全资子公司金”）
瑞士银行（中国）有限公司（“瑞士银行”）基金管理人股东的全资子公司
注：1.基金管理人股东的控股子公司瑞银基金销售（深圳）有限公司为本基金本报告期新增的关联方。
2.以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1股票交易
金额单位：人民币元本期上年度可比期间
2022年1月1日至2022年12月31日2021年1月1日至2021年12月31日
关联方名称占当期股票成交占当期股票成成交金额成交金额总额的比例交总额的比例
瑞银证券34916731.9319.75%101828945.5522.70%
7.4.10.1.2权证交易无。
7.4.10.1.3债券交易
金额单位：人民币元
第 45 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告本期上年度可比期间
2022年1月1日至2022年12月312021年1月1日至2021年12月31
关联方名称日日占当期债券成交占当期债券成交成交金额成交金额总额的比例总额的比例
瑞银证券219476.6612.17%--
7.4.10.1.4债券回购交易无。
7.4.10.1.5应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元本期
2022年1月1日至2022年12月31日
关联方名称当期占当期佣金总量期末应付佣金余占期末应付佣金佣金的比例额总额的比例
瑞银证券32514.0019.74%19997.6736.55%上年度可比期间
2021年1月1日至2021年12月31日
关联方名称当期占当期佣金总量期末应付佣金余占期末应付佣金佣金的比例额总额的比例
瑞银证券94839.9322.70%59798.2345.41%
注：1.上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。
2.该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。
7.4.10.2关联方报酬
7.4.10.2.1基金管理费
单位：人民币元项目本期上年度可比期间
第 46 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
2022年1月1日至2022年2021年1月1日至2021
12月31日年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费1742807.561459672.43
其中：支付销售机构的客户维护费735291.26609903.11
注：支付基金管理人国投瑞银的管理人报酬按前一日基金资产净值0.60%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.60%/当年天数。
7.4.10.2.2基金托管费
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2022年1月1日至2022年2021年1月1日至2021年
12月31日12月31日
当期发生的基金应支付的托管费377608.39316262.46
注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值0.13%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.13%/当年天数。
7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易无。
7.4.10.4各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况无。
7.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况无。
7.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元关联方名称本期上年度可比期间
第 47 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
2022年1月1日至2022年12月312021年1月1日至2021年12月31日日期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入
中国工商银行16174700.7470409.7723573866.3461223.48
注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况无。
7.4.10.7其他关联交易事项的说明无。
7.4.11利润分配情况无。
7.4.12期末（2022年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1受限证券类别：股票
流通期末期末
证券证券成功受限受认购期末估数量(单成本估值备注
代码名称认购日期限类价格值单价位：股)总额总额型
30109广立2022-个月新股244.014152110
58.0086.49-5微07-28（含锁定02.003.56）
30111建科2022-个月新股275.011566611.
42.0524.04-5股份08-23（含锁定03.7500）
30112紫建2022-个月新股213.013001060
61.0749.77-1电子08-01（含锁定07.911.01）
30113满坤2022-1-6新股26.8024.48421.011281030-
第 48 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
2科技08-03个月锁定02.806.08
（含）
30113元道2022-个月新股390.014999870.
38.4625.31-9通信06-30（含锁定09.4090）
30115天力2022-个月新股207.011799654.
57.0046.64-2锂能08-19（含锁定09.0048）
30116唯万2022-个月新股346.06456.7518.
18.6621.73-1密封09-06（含锁定03658）
30116锐捷2022-个月新股298.09649.9419.
32.3831.61-5网络11-14（含锁定02478）
30117易点2022-个月新股483.08780.8558.
18.1817.72-1天下08-10（含锁定09476）
30117中科2022-个月新股3971.15162386
3.826.01-5环保06-30（含锁定009.225.71）
30117逸豪2022-个月新股414.09886.6992.
23.8816.89-6新材09-21（含锁定03246）
30119北路2022-个月新股175.012451278
71.1773.04-5智控07-25（含锁定04.752.00）
30119工大2022-个月新股380.09690.7630.
25.5020.08-7科雅07-29（含锁定00040）
30122森鹰2022-个月新股284.010868375.
38.2529.49-7窗业09-16（含锁定03.0016）
30123泓博2022-1-6新股40.0048.32247.09880.1193-
第 49 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
0医药10-21个月锁定0005.04
（含）
30123荣信2022-个月新股275.07009.5604.
25.4920.38-1文化08-31（含锁定07550）
30123盛帮2022-个月新股158.06560.5419.
41.5234.30-3股份06-24（含锁定01640）
30123普瑞2022-个月新股355.011942473
33.6569.68-9眼科06-22（含锁定05.756.40）
30126华新2022-个月新股534.07091.6087.
13.2811.40-5环保12-08（含锁定05260）
30126华厦2022-个月新股194.09870.1284
50.8866.20-7眼科10-26（含锁定0722.80）
30126华大2022-个月新股307.010032699
32.6987.94-9九天07-21（含锁定05.837.58）
30127汉仪2022-个月新股210.05392.5957.
25.6828.37-0股份08-19（含锁定08070）
30127瑞晨2022-个月新股263.09965.9938.
37.8937.79-3环保10-11（含锁定00777）
30127嘉曼2022-个月新股254.010325742.
40.6622.61-6服饰09-01（含锁定07.6494）
30127新天2022-个月新股315.08505.8120.
27.0025.78-7地11-09（含锁定00070）
30128珠城2022-1-6新股67.4044.80190.012808512.-
第 50 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
0科技12-19个月锁定06.0000
（含）
30128聚胶2022-个月新股179.09431.9202.
52.6951.41-3股份08-26（含锁定05139）
30129东星2022-个月新股255.011248958.
44.0935.13-0医疗11-23（含锁定02.9515）
30129新巨2022-个月新股699.012711041
18.1914.90-6丰08-26（含锁定04.815.10）
30129富乐2022-个月新股1015.8607.1318
8.4812.99-7德12-23（含锁定00204.85）
30130远翔2022-个月新股211.07627.6197.
36.1529.37-0新材08-09（含锁定06507）
30130川宁2022-个月新股2167.10831631
5.007.53-1生物12-20（含锁定005.007.51）
30130西测2022-个月新股218.09424.9219.
43.2342.29-6测试07-19（含锁定01422）
30130万得2022-个月新股165.06435.4035.
39.0024.46-9凯09-08（含锁定00090）
30131昆船2022-个月新股736.010211167
13.8815.86-1智能11-23（含锁定05.682.96）
30131凡拓2022-个月新股247.06236.7197.
25.2529.14-3数创09-22（含锁定07558）
30131慧博2022-1-6新股7.6014.32359.02728.5140.-
第 51 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
6云通09-29个月锁定04088
（含）
30131维海2022-个月新股137.08861.5718.
64.6841.74-8德08-03（含锁定01638）
30131唯特2022-个月新股115.05491.6126.
47.7553.27-9偶09-22（含锁定02505）
30132捷邦2022-个月新股218.011277983.
51.7236.62-6科技09-09（含锁定04.9616）
30132华宝2022-个月新股237.5176.9133.031582353
-7新能09-08（含锁定0707.507.01）
30132维峰2022-个月新股122.09613.9389.
78.8076.96-8电子08-30（含锁定06012）
30133天元2022-个月新股246.012298319.
49.9833.82-5宠物11-11（含锁定05.0872）
30133凯格2022-个月新股227.010511112
46.3348.99-8精机08-08（含锁定06.910.73）
30133通行2022-个月新股621.011669681.
18.7815.59-9宝09-02（含锁定02.3839）
30134信德2022-个月新股138.8103.58749.6521.
63.00-9新材08-30（含锁定824476）
30135东南2022-个月新股328.06835.6527.
20.8419.90-9电子11-02（含锁定05220）
30136美好2022-1-6新股30.6637.85312.09565.1180-
第 52 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
3医疗09-28个月锁定0929.20
（含）
30136矩阵2022-个月新股295.010247041.
34.7223.87-5股份11-14（含锁定02.4065）
30136一博2022-个月新股171.011177710.
65.3545.09-6科技09-19（含锁定04.8539）
30136怡和2022-个月新股119.8175.79590.1406
80.00-7嘉业10-21（含锁定88402.40）
30136丰立2022-个月新股337.07525.6241.
22.3318.52-8智能12-07（含锁定02124）
30137天山2022-个月新股379.011949334.
31.5124.63-9电子10-19（含锁定02.2977）
30138欣灵2022-个月新股292.07556.6307.
25.8821.60-8电气10-26（含锁定09620）
30138隆扬2022-个月新股524.011798991.
22.5017.16-9电子10-18（含锁定00.0084）
30139卡莱2022-个月新股114.010949230.
96.0080.97-1特11-24（含锁定04.0058）
30139宏景2022-个月新股270.010838613.
40.1331.90-6科技11-04（含锁定05.1000）
68814微导2022-个月新股3734.90408927
24.2123.91-7纳米12-16（含锁定000.149.94）
68827麦澜2022-1-6新股40.2931.523415.13751076-
第 53 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
3德08-04个月锁定0090.3540.80
（含）
68837美埃2022-个月新股2734.79807789
29.1928.49-6科技11-10（含锁定005.461.66）
68838中微2022-个月新股4667.14401233
30.8626.44-0半导07-29（含锁定0023.6295.48）
注：1.根据中国证监会《关于修改<上市公司证券发行管理办法>的决定》、《关于修改<创业板上市公司证券发行管理暂行办法>的决定》以及《关于修改<上市公司非公开发行股票实施细则>的决定》，本基金所认购的非公开发行股份，自发行结束之日起6个月内不得转让。
2.基金还可作为特定投资者，认购首次公开发行股票时公司股东公开发售股份，
所认购的股份自发行结束之日起12个月内不得转让。
3.根据《上海证券交易所科创板股票公开发行自律委员会促进科创板初期企业平稳发行行业倡导建议》，本基金获配的科创板股票如经抽签方式确定需要锁定的，锁定期限为自发行人股票上市之日起6个月。根据《上海证券交易所科创板上市公司股东以向特定机构投资者询价转让和配售方式减持股份实施细则》，基金通过询价转让受让的股份，在受让后6个月内不得转让。
4.根据《深圳证券交易所创业板首次公开发行证券发行与承销业务实施细则》，
发行人和主承销商可以采用摇号限售方式或比例限售方式，安排基金通过网下发行获配的部分创业板股票设置不低于6个月的限售期。
5.基金可使用以基金名义开设的股票账户，选择网上或者网下一种方式进行新股申购。其中基金参与网下申购获得的新股或作为战略投资者参与配售获得的新股，在新股上市后的约定期限内不能自由转让；基金参与网上申购获配的新股，从新股获配日至新股上市日之间不能自由转让。
7.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票无。
7.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券
第 54 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
7.4.12.3.1银行间市场债券正回购无。
7.4.12.3.2交易所市场债券正回购无。
7.4.13金融工具风险及管理
7.4.13.1风险管理政策和组织架构
本基金是股票型指数基金，属于较高风险、较高预期收益的证券投资基金。本基金资产投资于具有良好流动性的金融工具，包括标的指数成份股及其备选成份股(包括中小板、创业板及其他中国证监会核准上市的股票、存托凭证)、新股（一级市场初次发行或增发）、存托凭证、债券、权证、股指期货及法律法规或中国证监会允许基金投资的其它金融工具。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他证券品种，基金管理人在履行适当的程序后，可以将其纳入投资范围。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金为被动式指数基金，原则上采用完全复制标的指数的方法跟踪标的指数，即按照标的指数的成份股组成及其权重构建基金股票投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动进行相应调整。本基金通过被动式、指数化的长期投资，力求获得标的指数所代表的行业平均收益率。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是通过控制上述风险，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现"风险和收益相匹配"的风险收益目标。本基金的基金管理人秉承全面风险控制的理念，将风险管理融入业务中，使风险控制与投资业务紧密结合，在董事会专业委员会监督管理下，建立了由督察长、合规与风险控制委员会、监察稽核部、风险管理部、相关职能部门和业务部门构成的立体式风险管理架构体系。
7.4.13.2信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的第 55 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告银行存款存放在基金管理人制定的银行可投资名单内的已进行充分内部研究的信用等
级较高的商业银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，信用等级评估以内部信用评级为主，外部信用评级为辅。内部债券信用评级主要考察发行人的经营风险、财务风险和流动性风险，以及信用产品的条款和担保人的情况等。此外，本基金的基金管理人根据信用产品的内部评级，通过对单只信用产品投资占基金资产净值的比例及占发行量的比例进行控制，通过分散化投资以分散信用风险。
本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计及汇总。
7.4.13.2.1按短期信用评级列示的债券投资无。
7.4.13.2.2按短期信用评级列示的资产支持证券投资无。
7.4.13.2.3按短期信用评级列示的同业存单投资无。
7.4.13.2.4按长期信用评级列示的债券投资无。
7.4.13.2.5按长期信用评级列示的资产支持证券投资无。
7.4.13.2.6按长期信用评级列示的同业存单投资无。
7.4.13.3流动性风险
流动性风险是指基金管理人未能以合理价格及时变现基金资产以支付投资者赎回款项的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人要求赎回的基金资产超出基金持有的现金类资产规模，另一方面来自于基金持有的投资品种交易不活跃而带来第 56 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告的变现困难或不能以合理的价格变现。
7.4.13.3.1报告期内本基金组合资产的流动性风险分析本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求
建立健全开放式基金流动性风险管理的内部控制体系，审慎评估各类资产的流动性，针对性制定流动性风险管理措施，对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控基金组合资产持仓集中度指标、逆回购交易的到期日与交易对
手的集中度、流动性受限资产比例、基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现
价值以及压力测试等方式防范流动性风险，并于开放日对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配，确保本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。于本报告期末，本基金组合资产中7个工作日可变现资产的账面价值超过经确认的当日净赎回金额。
本基金主要投资于上市交易的证券，除在本报告“期末本基金持有的流通受限证券”章节中列示的部分基金资产流通暂时受限制外，其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。除本报告“期末债券正回购交易中作为抵押的债券”章节中列示的卖出回购金融资产款余额将在1个月内到期且计息外，本基金于资产负债表日所持有的金融负债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一般不计息，可赎回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金流量。本报告期内，本基金未发生重大流动性风险事件。
7.4.13.4市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
第 57 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告本基金的基金管理人执行灵活的利率管理策略，借鉴瑞银全球资产管理公司海外管理经验，结合自主开发的估值系统管理利率风险，通过收益率利差分析、静态利差分析和期权调整利差等分析，计算组合证券的修正久期、利差久期、有效久期和有效凸性的风险控制指标，跟踪调整投资组合的久期和凸性等利率风险衡量指标，控制组合的利率风险。当预期债券市场利率下降时，加大固定利率证券的配置比例；当预期债券市场利率上升时，加大浮息证券的配置比例。通过改变浮息和固息证券的配置比例，控制证券投资组合的久期，防范利率风险。
7.4.13.4.1.1利率风险敞口
单位：人民币元本期末
1年以内1-5年5年以上不计息合计
2022年12月31日
资产
银行存款16174700.74---16174700.74
结算备付金-----
存出保证金12032.49---12032.49
交易性金融资产---232257323.37232257323.37
衍生金融资产-----
买入返售金融资产-----
应收清算款---71868.3671868.36
应收股利-----
应收申购款---234650.29234650.29
递延所得税资产-----
其他资产---28.2228.22
资产总计16186733.23--232563870.24248750603.47负债卖出回购金融资产
-----款
应付清算款-----
应付赎回款---142957.96142957.96
应付管理人报酬---133238.91133238.91
应付托管费---28868.4428868.44
应付销售服务费-----
应交税费---2.022.02
应付利润-----
其他负债---285091.61285091.61
第 58 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告负债总计---590158.94590158.94
利率敏感度缺口16186733.23--231973711.30248160444.53上年度末
1年以内1-5年5年以上不计息合计
2021年12月31日
资产
银行存款23573866.34---23573866.34
结算备付金105207.27---105207.27
存出保证金34443.26---34443.26
交易性金融资产---286794121.38286794121.38
衍生金融资产-----
买入返售金融资产-----
应收清算款-----
应收股利-----
应收申购款---621117.82621117.82
递延所得税资产-----
其他资产---2474.322474.32
资产总计23713516.87--287417713.52311131230.39负债
短期借款-----
交易性金融负债-----
衍生金融负债-----卖出回购金融资产
-----款
应付清算款-----
应付赎回款---803842.85803842.85
应付管理人报酬---161149.11161149.11
应付托管费---34915.6334915.63
应付销售服务费-----
应交税费-----
应付利润-----
递延所得税负债-----
其他负债---364112.49364112.49
负债总计---1364020.081364020.08
利率敏感度缺口23713516.87--286053693.44309767210.31
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。
7.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析
第 59 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告于2022年12月31日，本基金未持有交易性债券投资(2021年12月31日：同)，因此市场利率的变动对于本基金净资产无重大影响(2021年12月31日：同)。
7.4.13.4.2外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的证券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用“自上而下”的策略，通过对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，通过投资组合的分散化等方式，来主动应对可能发生的其他价格风险。
此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1其他价格风险敞口
金额单位：人民币元本期末上年度末
2022年12月31日2021年12月31日
占基占基金项目金资资产净公允价值公允价值产净值比例值比
（%）例
第 60 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告（%）
交易性金融资产－股票投资232257323.3793.59286794121.3892.58
交易性金融资产—基金投资----
交易性金融资产－贵金属投
----资
衍生金融资产－权证投资----
其他----
合计232257323.3793.59286794121.3892.58
7.4.13.4.3.2其他价格风险的敏感性分析
假设除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）相关风险变量的变动本期末上年度末分析
2022年12月31日2021年12月31日
业绩比较基准增加5%12075047.9915069583.13
业绩比较基准减少5%-12075047.99-15069583.13
7.4.14公允价值
7.4.14.1金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
7.4.14.2持续的以公允价值计量的金融工具
7.4.14.2.1各层次金融工具的公允价值
单位：人民币元公允价值计量结果所属的本期末上年度末层次2022年12月31日2021年12月31日
第一层次231288121.78284614231.50
第二层次-2179889.88
第三层次969201.59-
合计232257323.37286794121.38
7.4.14.2.2公允价值所属层次间的重大变动
第 61 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并
根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券的公允价值应属第二层次还是第三层次。
7.4.14.2.3第三层次公允价值余额及变动情况
7.4.14.2.3.1第三层次公允价值余额及变动情况
单位：人民币元本期
2022年1月1日至2022年12月31日
项目交易性金融资产合计债券投资股票投资
期初余额---
当期购买---
当期出售/结算---
转入第三层次-1975117.871975117.87
转出第三层次-944285.90944285.90
当期利得或损失总额--61630.38-61630.38
其中：计入损益的利
--61630.38-61630.38得或损失计入其他综合
收益的利得或损失---（若有）
期末余额-969201.59969201.59期末仍持有的第三层次金融资产计入本期
损益的未实现利得或--65316.93-65316.93
损失的变动——公允价值变动损益上年度可比期间
2021年1月1日至2021年12月31日
项目交易性金融资产合计债券投资股票投资
期初余额---
当期购买---
当期出售/结算---
转入第三层次---
转出第三层次---
当期利得或损失总额---
第 62 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告其中：计入损益的利
---得或损失计入其他综合
收益的利得或损失---（若有）
期末余额---期末仍持有的第三层次金融资产计入本期
损益的未实现利得或---
损失的变动——公允价值变动损益
注：于2022年12月31日，本基金持有的第三层次的交易性金融资产均为证券交易所上市交易但尚在限售期内的股票投资。于2022年度，本基金从第三层次转出的交易性金融资产均为限售期结束可正常交易的股票投资。
计入损益的利得或损失分别计入利润表中的公允价值变动损益、投资收益等项目。
7.4.14.2.3.2使用重要不可观察输入值的第三层次公允价值计量的情况
单位：人民币元不可观察输入值本期末公允采用的估值
项目范围/加权平与公允价值价值技术名称均值之间的关系
亚式期权模0.1891-
限售股票969201.59预期波动率负相关
型2.4756
7.4.14.3非持续的以公允价值计量的金融工具的说明
于2022年12月31日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2021年12月31日：同)。
7.4.14.4不以公允价值计量的金融工具的相关说明
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。
7.4.15有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8投资组合报告
8.1期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元序号项目金额占基金总资产的比例
第 63 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告（%）
1权益投资232257323.3793.37
其中：股票232257323.3793.37
2基金投资--
3固定收益投资--
其中：债券--
资产支持证券--
4贵金属投资--
5金融衍生品投资--
6买入返售金融资产--
其中：买断式回购的买入返
--售金融资产
7银行存款和结算备付金合计16174700.746.50
8其他各项资产318579.360.13
9合计248750603.47100.00
注：本基金本报告期末未持有通过港股通交易机制投资的港股。
8.2报告期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1指数投资期末按行业分类的股票投资组合
占基金资产净
代码行业类别公允价值（元）
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
116206791.7046.83
B 采矿业
C 制造业 105331448.59 42.44
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 5079294.00 2.05
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 2192337.00 0.88
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -
第 64 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 1932656.00 0.78
合计230742527.2992.98
8.2.2积极投资期末按行业分类的股票投资组合
占基金资产净
代码行业类别公允价值（元）
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
--
B 采矿业
C 制造业 1038283.88 0.42
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 141846.33 0.06
J 金融业 82553.38 0.03
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 185063.08 0.07
第 65 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告N 水利、环境和公共设施管理业 23865.71 0.01
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 37579.20 0.02
R 文化、体育和娱乐业 5604.50 0.00
S 综合 - -
合计1514796.080.61
8.2.3报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合无。
8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
8.3.1期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元占基金资产
序号股票代码股票名称数量(股)公允价值
净值比例(％)
1601899紫金矿业2199197.0021991970.008.86
2601088中国神华501860.0013861373.205.59
3002466天齐锂业156600.0012369834.004.98
4002460赣锋锂业170980.0011884819.804.79
5601225陕西煤业599420.0011137223.604.49
6603799华友钴业193640.0010772193.204.34
7600028中国石化1995811.008701735.963.51
8600111北方稀土332599.008331604.953.36
9601857中国石油1454110.007226926.702.91
10600547山东黄金285306.005466462.962.20
11601600中国铝业1217200.005440884.002.19
12600157永泰能源3319800.005079294.002.05
13600176中国巨石368800.005056248.002.04
14603993洛阳钼业1068723.004862689.651.96
15600188兖矿能源141800.004761644.001.92
16688122西部超导46470.004400244.301.77
17600489中金黄金452800.003708432.001.49
18002738中矿资源55300.003686298.001.49
19600988赤峰黄金202113.003648139.651.47
20000723美锦能源396700.003578234.001.44
第 66 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
21603688石英股份27200.003571904.001.44
22000807云铝股份318000.003536160.001.42
23000630铜陵有色1132600.003533712.001.42
24600219南山铝业1070400.003500208.001.41
25002192融捷股份32000.003132800.001.26
26000629钒钛股份661500.003128895.001.26
27601168西部矿业302604.003086560.801.24
28601699潞安环能180300.003038055.001.22
29600392盛和资源214070.002996980.001.21
30000831中国稀土89200.002932896.001.18
31000975银泰黄金265644.002932709.761.18
32600362江西铜业160319.002794360.171.13
33600497驰宏锌锗542400.002744544.001.11
34002532天山铝业346800.002677296.001.08
35600348华阳股份186090.002651782.501.07
36600549厦门钨业129400.002529770.001.02
37601898中煤能源279700.002411014.000.97
38601666平煤股份209600.002265776.000.91
39000960锡业股份155900.002198190.000.89
40600546山煤国际151300.002192337.000.88
41002080中材科技101900.002183717.000.88
42600516方大炭素345975.002117367.000.85
43002353杰瑞股份75587.002109633.170.85
44600673东阳光222400.001932656.000.78
45600985淮北矿业150300.001923840.000.78
46601958金钼股份146800.001695540.000.68
47601808中海油服88200.001462356.000.59
48002128电投能源115888.001430057.920.58
49600871石化油服603300.001194534.000.48
50600968海油发展302300.00870624.000.35
8.3.2期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元占基金资产
序号股票代码股票名称数量(股)公允价值
净值比例(％)
1301301川宁生物21667.00190842.510.08
2301297富乐德10147.00150256.170.06
3688380中微半导4667.00123395.480.05
4688273麦澜德3415.00107640.800.04
5688147微导纳米3734.0089279.940.04
6601136首创证券4739.0082553.380.03
7688376美埃科技2734.0077891.660.03
第 67 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
8001301尚太科技1164.0068722.560.03
9301269华大九天307.0026997.580.01
10301239普瑞眼科355.0024736.400.01
11301175中科环保3971.0023865.710.01
12301327华宝新能133.0023537.010.01
13301238瑞泰新材949.0021343.010.01
14301095广立微244.0021103.560.01
15301211亨迪药业537.0018607.050.01
16301302华如科技286.0018312.580.01
17301367怡和嘉业80.0014062.400.01
18301160翔楼新材392.0013963.040.01
19301267华厦眼科194.0012842.800.01
20301195北路智控175.0012782.000.01
21301230泓博医药247.0011935.040.00
22301363美好医疗312.0011809.200.00
23301311昆船智能736.0011672.960.00
24301338凯格精机227.0011120.730.00
25301121紫建电子213.0010601.010.00
26301220亚香股份285.0010496.550.00
27301296新巨丰699.0010415.100.00
28301132满坤科技421.0010306.080.00
29301273瑞晨环保263.009938.770.00
30301139元道通信390.009870.900.00
31301339通行宝621.009681.390.00
32301152天力锂能207.009654.480.00
33301165锐捷网络298.009419.780.00
34301328维峰电子122.009389.120.00
35301379天山电子379.009334.770.00
36301391卡莱特114.009230.580.00
37301306西测测试218.009219.220.00
38301283聚胶股份179.009202.390.00
39301389隆扬电子524.008991.840.00
40301290东星医疗255.008958.150.00
41301396宏景科技270.008613.000.00
42301171易点天下483.008558.760.00
43301280珠城科技190.008512.000.00
44301227森鹰窗业284.008375.160.00
45301335天元宠物246.008319.720.00
46301277新天地315.008120.700.00
47301326捷邦科技218.007983.160.00
48301366一博科技171.007710.390.00
49301197工大科雅380.007630.400.00
50301161唯万密封346.007518.580.00
第 68 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
51301313凡拓数创247.007197.580.00
52301365矩阵股份295.007041.650.00
53301176逸豪新材414.006992.460.00
54301115建科股份275.006611.000.00
55301359东南电子328.006527.200.00
56301349信德新材63.006521.760.00
57301388欣灵电气292.006307.200.00
58301368丰立智能337.006241.240.00
59301300远翔新材211.006197.070.00
60301319唯特偶115.006126.050.00
61301265华新环保534.006087.600.00
62301270汉仪股份210.005957.700.00
63301276嘉曼服饰254.005742.940.00
64301318维海德137.005718.380.00
65301231荣信文化275.005604.500.00
66301233盛帮股份158.005419.400.00
67301316慧博云通359.005140.880.00
68301309万得凯165.004035.900.00
8.4报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细
金额单位：人民币元占期初基金序号股票代码股票名称本期累计买入金额资产净值比例（％）
1002240盛新锂能6205331.002.00
2688122西部超导4793543.021.55
3600219南山铝业4487829.001.45
4002738中矿资源4198746.001.36
5000723美锦能源3895215.001.26
6603688石英股份3646189.001.18
7002192融捷股份3599430.001.16
8000831中国稀土3234874.001.04
9601666平煤股份2513487.000.81
10002080中材科技2406323.000.78
11600546山煤国际2403648.000.78
12600673东阳光2237459.000.72
13000937冀中能源1609165.000.52
14002466天齐锂业1529333.000.49
15002532天山铝业1159042.000.37
16603799华友钴业1057300.000.34
第 69 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
17002460赣锋锂业1054059.000.34
18601899紫金矿业896388.000.29
19601088中国神华749261.000.24
20000807云铝股份711373.000.23
注：“买入金额”按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细
金额单位：人民币元占期初基金序号股票代码股票名称本期累计卖出金额资产净值比例（％）
1600256广汇能源8049029.002.60
2000723美锦能源5379410.001.74
3300285国瓷材料4982374.001.61
4000983山西焦煤4720470.961.52
5002240盛新锂能4534994.001.46
6002466天齐锂业3663147.001.18
7002056横店东磁3360670.081.08
8601899紫金矿业3201156.001.03
9603260合盛硅业3170519.941.02
10601088中国神华2868167.000.93
11603799华友钴业2853840.500.92
12002460赣锋锂业2768948.000.89
13002080中材科技2727111.000.88
14002203海亮股份2498716.240.81
15601225陕西煤业2335409.000.75
16000878云南铜业2167583.000.70
17600028中国石化2017709.000.65
18600111北方稀土1849196.000.60
19300618寒锐钴业1732421.000.56
20002221东华能源1670381.000.54
注：“卖出金额”按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额84353491.44
第 70 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告卖出股票的收入（成交）总额116011734.76注：“买入股票成本”、“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.5期末按债券品种分类的债券投资组合无。
8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细无。
8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细无。
8.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细无。
8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细无。
8.10本基金投资股指期货的投资政策
为有效控制指数的跟踪误差，本基金在注重风险管理的前提下，以套期保值为目的，适度运用股指期货。本基金利用股指期货流动性好、交易成本低和杠杆操作等特点，通过股指期货就本基金投资组合对标的指数的拟合效果进行及时、有效地调整，并提高投资组合的运作效率等。例如在本基金的建仓期或发生大额净申购时，可运用股指期货有效减少基金组合资产配置与跟踪标的之间的差距；在本基金发生大额净赎回时，可运用股指期货控制基金较大幅度减仓时可能存在的冲击成本，从而确保投资组合对指数跟踪的效果。
8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。
8.12投资组合报告附注8.12.1本基金投资的前十名证券中，持有“赣锋锂业”，江西赣锋锂业股份有限公司（以第 71 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告下简称“公司”）于2022年7月1日收到中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）《立案告知书》（编号：证监立案字 0252022001 号），因涉嫌 A 股某上市公司股票二级市场内幕交易，根据《中华人民共和国证券法》《中华人民共和国行政处罚法》等法律法规，中国证监会于2022年1月24日决定对公司立案。基金管理人认为，上述公司被处罚事项有利于上述公司加强内部管理，上述公司当前总体生产经营和财务状况保持稳定，事件对上述公司经营活动未产生实质性影响，不改变上述公司基本面。本基金对上述证券的投资严格执行了基金管理人规定的投资决策程序。
除上述情况外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查的，在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
8.12.2本基金不存在投资的前十名股票超出基金合同规定的备选库的情况。
8.12.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元序号名称金额
1存出保证金12032.49
2应收清算款71868.36
3应收股利-
4应收利息-
5应收申购款234650.29
6其他应收款28.22
7待摊费用-
8其他-
9合计318579.36
8.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细无。
8.12.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
8.12.5.1期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票中未持有处于流通受限的股票。
第 72 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
8.12.5.2期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元流通受限部分的公占基金资产流通受限情况说序号股票代码股票名称
允价值净值比例(%)明
1688380中微半导123395.480.05新股锁定
2688273麦澜德107640.800.04新股锁定
3688147微导纳米89279.940.04新股锁定
4301301川宁生物16317.510.01新股锁定
5301297富乐德13184.850.01新股锁定
8.12.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§9基金份额持有人信息
9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份持有人结构户均持有的机构投资者个人投资者
持有人户数(户)基金份额占总份占总份持有份额持有份额额比例额比例
322906507.81202047.870.10%209935135.0799.90%
注：以上持有人信息由中国证券登记结算有限责任公司提供。
9.2期末上市基金前十名持有人
序号持有人名称持有份额（份）占上市总份额比例
1李涛涌1166084.0023.26%
2胡毅291620.005.82%
3欧力争169300.003.38%
4侯培勤142613.002.84%
5陈宏壮135000.002.69%
6李德芬110000.002.19%
第 73 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
7郑菁101640.002.03%
8黄晓曦100008.001.99%
9陈少涛99300.001.98%
10宋健生82721.001.65%
注：以上持有人信息由中国证券登记结算有限责任公司提供。
9.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
占基金总份额比
项目持有份额总数（份）例基金管理人所有从业人员
50259.150.02%
持有本基金
9.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投
资和研究部门负责人持有本开0~10放式基金本基金基金经理持有本开放式
0
基金
§10开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日(2011年7月21日)基金份额总额726391435.37
本报告期期初基金份额总额245648732.75
本报告期基金总申购份额142989038.07
减：本报告期基金总赎回份额178500587.88
本报告期基金拆分变动份额-
本报告期期末基金份额总额210137182.94
§11重大事件揭示
11.1基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
第 74 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
报告期内，基金管理人的重大人事变动如下：
1、自2022年3月14日起，王书鹏先生不再担任公司副总经理；
2、自2022年4月28日起，汪斌先生任公司副总经理兼财务负责人；
报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内无涉及对公司运营管理及基金运作产生重大影响的，与本基金管理人、基金财产相关的诉讼，且无涉及本基金托管业务的诉讼。
11.4基金投资策略的改变
本报告期内基金投资策略未发生变化。
11.5本报告期持有的基金发生的重大影响事件
本基金本报告期内未持有基金。
11.6为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内本基金未更换会计师事务所，普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）已为本基金提供审计服务12年。报告期内应支付给该事务所的报酬为60000.00元。
11.7管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
11.7.1管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金管理人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
11.7.2托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
11.8基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.8.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元股票交易应支付该券商的佣金交易占当期占当期券商名称单元股票成佣金总备注成交金额佣金数量交总额量的比的比例例
华创证券138505545.2421.78%35860.0121.78%-
国金证券137068053.7020.96%34521.5520.96%-
瑞银证券234916731.9319.75%32514.0019.74%-
第 75 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告西部证券134673126.9919.61%32289.9519.61%-
中泰证券110907765.696.17%10157.066.17%-
东方证券15219592.392.95%4860.632.95%-
浙商证券15158907.352.92%4804.782.92%-
海通证券24071251.732.30%3791.662.30%-
国信证券13904950.312.21%3636.562.21%-
国海证券11583529.430.90%1474.760.90%-
国元证券2619951.080.35%577.360.35%-
中信证券2123336.900.07%114.850.07%-中信建投证
379360.040.04%73.930.04%-
券
平安证券1-----
长江证券1-----
红塔证券2-----
银河证券2-----
东海证券1-----
南京证券1-----
中金公司1-----
中金财富1-----
东兴证券1-----
东北证券1-----
兴业证券1-----
招商证券1-----
申银万国1-----
宏源证券1-----
长城证券1-----
信达证券1-----中信华南证
2-----
券
高华证券1-----
广发证券1-----
山西证券1-----
民生证券1-----
安信证券3-----
德邦证券1-----
中原证券1-----
东吴证券1-----
中银国际2-----
华融证券1-----
华宝证券1-----
方正证券1-----
华泰证券2-----
第 76 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告
11.8.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元债券交易回购交易权证交易占当期债券占当期回占当期权券商名称成交成交金额成交总额的购成交总成交金额证成交总金额比例额的比例额的比例
瑞银证券219476.6612.17%----
中泰证券1190384.3066.02%----
浙商证券392105.8621.75%----
海通证券1194.520.07%----
注：1、本基金管理人在租用证券机构交易单元上符合中国证监会的有关规定。本基金管理人将证券经营机构的注册资本、研究水平、财务状况、经营状况、经营行为
以及通讯交易条件作为基金专用交易单元的选择标准，由研究部、投资部及交易部对券商进行考评并提出交易单元租用及更换方案。根据董事会授权，由公司执行委员会批准。
2、本基金报告期内退租华泰证券1个席位、信达证券1个席位、招商证券1个席
位、中信华南2个席位、中信建投1个席位。
11.9其他重大事件
法定披露日序号公告事项法定披露方式期
上海证券报、中国
报告期内基金管理人发布了关于旗下公证券报、证券日
1开募集证券投资基金执行新金融工具相报、证券时报、中2022-01-01
关会计准则的公告。国证监会基金电子披露网站
证券时报、中国证报告期内基金管理人发布了高级管理人
2监会基金电子披露2022-03-15员变更的公告。
网站
中国证券报、中国报告期内基金管理人发布了高级管理人
3证监会基金电子披2022-04-30员任职的公告。
露网站
第 77 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告§12影响投资者决策的其他重要信息
12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
产品特有风险
投资者应关注本基金单一投资者持有份额比例过高时，可能出现以下风险：
1、赎回申请延期办理的风险
单一投资者大额赎回时易触发本基金巨额赎回的条件，中小投资者可能面临小额赎回申请也需要部分延期办理的风险。
2、基金净值大幅波动的风险
单一投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动；单一投资者大额赎回时，相应的赎回费归入基金资产以及赎回时的份额净值的精度问题均可能引起基金份额净值出现较大波动。
3、基金投资策略难以实现的风险
单一投资者大额赎回后，可能使基金资产净值显著降低，从而使基金在拟参与银行间市场交易等投资时受到限制，导致基金投资策略难以实现。
4、基金财产清算（或转型）的风险
根据本基金基金合同的约定，基金合同生效后的存续期内，若连续60个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5000万元情形的，基金管理人应当向中国证监会报告并提出解决方案，如转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等，并召开基金份额持有人大会进行表决。单一投资者大额赎回后，可能造成基金资产净值大幅缩减而导致本基金转换运作方式、与其他基金合并或基金合同终止等情形。
5、召开基金份额持有人大会及表决时可能存在的风险
由于单一机构投资者所持有的基金份额占比较高，在召开持有人大会并对重大事项进行投票表决时，单一机构投资者将拥有高的投票权重。
注：本基金本报告期无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。
12.2影响投资者决策的其他重要信息无。
§13备查文件目录
13.1备查文件目录
《关于核准国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）募集的批复》（证监许可[2011]707号）
《关于国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）备案确认的函》（基金部函[2011]541号）
《国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）基金合同》
《国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）托管协议》
第 78 页，共 79 页国投瑞银中证上游资源产业指数证券投资基金（LOF）2022 年年度报告国投瑞银基金管理有限公司营业执照、公司章程及基金管理人业务资格批件
其他在中国证监会指定媒介上公开披露的基金份额净值公告、定期报告及临时公告
13.2存放地点
深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心46层
存放网址：http://www.ubssdic.com
13.3查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅
咨询电话：国投瑞银基金管理有限公司客户服务热线400-880-6868、0755-83160000国投瑞银基金管理有限公司
二〇二三年三月三十日
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