中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
2026-07-21
中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告中银中证500指数增强型发起式证券投资基金
2026年第2季度报告
2026年6月30日
基金管理人：中银基金管理有限公司
基金托管人：中国民生银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二六年七月二十一日
第1页共16页中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
§1重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同约定，于2026年7月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2026年4月1日起至6月30日止。
§2基金产品概况基金简称中银中证500指数增强型发起基金主代码019553基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2023年12月26日
报告期末基金份额总额15291224.06份
本基金为股票指数增强型基金，在力求对标的指数进行有投资目标效跟踪的基础上，追求实现超越业绩比较基准的投资回报，谋求基金资产的长期增值。
本基金为指数增强型基金，以中证500指数为标的指数，基金股票投资方面主要采用指数增强量化投资策略。力争控制本基金净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪投资策略
偏离度的绝对值不超过0.5%，年跟踪误差不超过7.75%，以实现高于标的指数的投资收益和基金资产的长期增值。
如因指数编制规则调整或其他因素导致跟踪偏离度和跟
2中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
踪误差超过上述范围，基金管理人将采取合理措施避免跟踪偏离度、跟踪误差进一步扩大。
指数成份股发生明显负面事件面临退市风险，且指数编制机构暂未作出调整的，基金管理人将按照基金份额持有人利益优先的原则，综合考虑成份股的退市风险、其在指数中的权重以及对跟踪误差的影响，据此制定成份股替代策略，通过提请召开临时投资决策委员会，及时对投资组合进行相应调整。
业绩比较基准中证500指数收益率*95%+银行活期存款利率(税后)*5%
本基金为股票型指数增强基金，其预期风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金、混合型基金。本基金可投风险收益特征资港股通标的股票，将面临需承担汇率风险、境外市场风险以及港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。
基金管理人中银基金管理有限公司基金托管人中国民生银行股份有限公司中银中证500指数增强型发中银中证500指数增强型发下属分级基金的基金简称
起 A 起 C下属分级基金的交易代码019553019554报告期末下属分级基金的份
12715348.00份2575876.06份
额总额
§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位：人民币元报告期
(2026年4月1日-2026年6月30日)主要财务指标中银中证500指数增强中银中证500指数增强
型发起 A 型发起 C
3中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
1.本期已实现收益1609929.12340518.45
2.本期利润3721609.24797156.10
3.加权平均基金份额本期利润0.27460.2697
4.期末基金资产净值22286615.134469608.75
5.期末基金份额净值1.75271.7352
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2基金净值表现
3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
1、中银中证 500 指数增强型发起 A：
业绩比较基净值增长率净值增长率业绩比较基
阶段准收益率标*－**－*
*标准差*准收益率*
准差*
过去三个月18.07%1.48%17.61%1.56%0.46%-0.08%
过去六个月21.98%1.48%19.93%1.58%2.05%-0.10%
过去一年50.67%1.26%49.68%1.35%0.99%-0.09%自基金合同
75.27%1.36%66.14%1.50%9.13%-0.14%
生效日起
2、中银中证 500 指数增强型发起 C：
业绩比较基净值增长率净值增长率业绩比较基
阶段准收益率标*－**－*
*标准差*准收益率*
准差*
过去三个月17.95%1.48%17.61%1.56%0.34%-0.08%
过去六个月21.74%1.48%19.93%1.58%1.81%-0.10%
过去一年50.06%1.26%49.68%1.35%0.38%-0.09%自基金合同
73.52%1.36%66.14%1.50%7.38%-0.14%
生效日起
3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较中银中证500指数增强型发起式证券投资基金
4中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2023年12月26日至2026年6月30日)
1．中银中证 500 指数增强型发起 A：
2．中银中证 500 指数增强型发起 C：
注：按基金合同规定，本基金自基金合同生效起6个月内为建仓期，截至建仓结束时各项资产配置比例均符合基金合同约定。
5中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
§4管理人报告
4.1基金经理（或基金经理小组）简介
任本基金的基金经理期证券从业姓名职务限说明年限任职日期离任日期理学博士。曾任美国南加州大学统计分析师。2015年加入中银基金管理有限公司，曾任研究员、基金经理助理、专户投资经理。2023年12月至今任中银中证1000基金
基金经基金经理，2023年12月至今任中姚进2023-12-26-12
理银中证500基金基金经理，2025年4月至今任中银新华中诚信红
利价值指数基金基金经理，2026年3月至今任中银创业板50基金基金经理。具备基金、期货从业资格。
注：1、首任基金经理的“任职日期”为基金合同生效日，非首任基金经理的“任职日期”为根据公司决定确定的聘任日期，基金经理的“离任日期”均为根据公司决定确定的解聘日期；2、证券从业年限的计算标准及含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、中国证监会的有关规则和其他有关法律法规的规定，严格遵循本基金基金合同，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，公司制定了《中银基金管理有限公司公平交易管理办法》，建立了《新股询价申购管理办法》、《投资流通受限类证券和参与公开增发管理办法》、《债券询价申购管理办法》、《集中交易管理办法》等公平交易相关制度体系，通过制度确保不同投资组合在投资管理活动中得到公平对待，严格防范不同投资组合之
6中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
间进行利益输送。公司建立了投资决策委员会领导下的投资决策及授权制度，以科学规范的投资决策体系，采用集中交易管理加强交易执行环节的内部控制，通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现；通过建立层级完备的公司证券池及组合风格库，完善各类具体资产管理业务组织结构，规范各项业务之间的关系，在保证各投资组合既具有相对独立性的同时，确保其在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过对异常交易行为的实时监
控、分析评估、监察稽核和信息披露确保公平交易过程和结果的有效监督。
本报告期内，本公司严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定，确保本公司管理的不同投资组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。
各投资组合均严格按照法律、法规和公司制度执行投资交易，本报告期内公司整体公平交易制度执行情况良好，未发现有违背公平交易的相关情况。
4.3.2异常交易行为的专项说明
本报告期内，本基金未发现异常交易行为。
本报告期内，基金管理人未发生所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况。
4.4报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
回顾二季度，国内宏观调控政策保持连续稳定，财政政策强调固本增效，货币政策保持适度宽松。总体围绕十五五纲要规划和两会部署，坚持正确政绩观的引导，有序推进经济高质量发展。
经济结构方面，传统动能在一季度发力后边际有所放缓，AI 等新兴产业对出口、投资、价格等因素的贡献进一步抬升。价格方面通胀读数呈上升趋势，对名义 GDP 增速的贡献抬升。整体上，中国经济仍然呈现出很强的活力与韧性，科技创新、产业升级与内需潜力释放仍在不断进行和强化过程中。
海外方面，二季度地缘冲突的影响边际有所钝化，主要央行货币政策路径分化：美联储谨慎观望，欧央行转向加息，日央行继续加息。资产价格波动更多由各国经济数据的相对强弱驱动。
美国方面，经济韧性超预期与通胀粘性反复拉锯，美联储维持利率不变但表态偏鹰，市场转向加息预期，交易逻辑在"软着陆"与"不着陆"之间反复摇摆。欧元区受能源价格普遍性上涨及贸易格局重构的影响，复苏动能进一步弱化。日本方面，经济增长保持良好的势头，但日元贬值压力与输入性通胀持续压制实际购买力，消费修复仍显脆弱。
7中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
债券市场方面，二季度债市整体上涨，结构上利率债表现好于信用债。其中，中债总财富指数上涨1.17%，中债银行间国债财富指数上涨1.18%，中债企业债总财富指数上涨0.74%。此外，
10 年国债收益率从 1.82%下行 8.41bps 至 1.73%，10 年期国开债收益率从 1.95%下行 16.75bps 至
1.78%。
股票市场方面，2026 年二季度 A 股市场震荡回升，其中科创板综合指数和创业板综合指数大幅领涨，结构性行情特征明显。整个二季度来看，上证指数上涨5.20%，沪深300指数上涨11.90%，中证500指数上涨18.56%，中证1000指数上涨15.62%。风格维度，成长相对价值表现占优。
投资管理方面，二季度本基金业绩表现好于比较基准。策略上，本基金是以中证500指数为基准的指数增强基金，力争在跟住基准指数的前提下做出超额收益。基金的整体运作思路采用自下而上的投资策略，仓位严格对标基准，淡化择时。股票投资方面我们主要采用指数增强量化投资策略，通过运用不断迭代的包括线性多因子模型和机器学习模型在内的量化选股模型预测股票的超额回报，在力争有效控制组合风险的基础上构建和优化投资组合。考虑到近年来市场波动加剧风格分化，部分因子和模型阶段性失效，我们对组合相对基准的行业及风格暴露做了较为严格的限制。未来我们将持续努力更新迭代选股模型，尤其是根据基准指数自身的特点进一步针对性的完善补充相应指数增强策略，并继续严格控制组合相对基准的风险暴露，在力求将跟踪误差控制在目标范围内的同时，力争获取长期稳健的超额收益。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
报告期内，本基金 A 类份额净值增长率为 18.07%，同期业绩比较基准收益率为 17.61%。
报告期内，本基金 C 类份额净值增长率为 17.95%，同期业绩比较基准收益率为 17.61%。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本报告期内无需要说明的相关情况。
§5投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
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占基金总资产的
序号项目金额(元)
比例(%)
1权益投资23466505.3187.37
其中：股票23466505.3187.37
2固定收益投资--
其中：债券--
资产支持证券--
3贵金属投资--
4金融衍生品投资--
5买入返售金融资产--
其中：买断式回购的买入返售金融
--资产
6银行存款和结算备付金合计3169019.1511.80
7其他各项资产223338.840.83
8合计26858863.30100.00
注：本基金本报告期末未持有港股通投资股票，本基金本报告期末未参与转融通证券出借业务。
5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1积极投资按行业分类的境内股票投资组合
占基金资产净值
代码行业类别公允价值（元）比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 117682.00 0.44
C 制造业 3186013.00 11.91
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 31031.00 0.12
F 批发和零售业 86980.00 0.33
G 交通运输、仓储和邮政业 97708.00 0.37
H 住宿和餐饮业 - -
9中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
I 信息传输、软件和信息技术服务业 106977.00 0.40
J 金融业 12375.45 0.05
K 房地产业 46698.00 0.17
L 租赁和商务服务业 9810.00 0.04
M 科学研究和技术服务业 37200.00 0.14
N 水利、环境和公共设施管理业 151399.00 0.57
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计3883873.4514.52
5.2.2指数投资按行业分类的境内股票投资组合
占基金资产净值
代码行业类别公允价值（元）比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 415876.60 1.55
C 制造业 14619437.28 54.64
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 338353.00 1.26
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 877969.00 3.28
G 交通运输、仓储和邮政业 173850.00 0.65
H 住宿和餐饮业 16191.00 0.06
I 信息传输、软件和信息技术服务业 1548197.00 5.79
J 金融业 839986.98 3.14
K 房地产业 23598.00 0.09
L 租赁和商务服务业 87912.00 0.33
M 科学研究和技术服务业 275654.00 1.03
N 水利、环境和公共设施管理业 265199.00 0.99
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
10中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
R 文化、体育和娱乐业 100408.00 0.38
S 综合 - -
合计19582631.8673.19
5.2.3报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
占基金资产净
序号股票代码股票名称数量(股)公允价值(元)
值比例(％)
1300857协创数据1280435072.001.63
2688498源杰科技200377200.001.41
3001309德明利400377160.001.41
4300604长川科技1100375562.001.40
5300475香农芯创1100330000.001.23
6688002睿创微纳2100324849.001.21
7300223北京君正1300323570.001.21
8688578艾力斯2900316680.001.18
9301536星宸科技2400308904.001.15
10688266泽璟制药2600303316.001.13
5.3.2期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细
占基金资产净
序号股票代码股票名称数量(股)公允价值(元)
值比例(％)
1688525佰维存储700346311.001.29
2688766普冉股份400306640.001.15
3603986兆易创新300244500.000.91
4600487亨通光电2000218680.000.82
5301308江波龙300211140.000.79
5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
11中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
公允价值变
代码名称持仓量合约市值(元)风险说明
动(元)
IC2607 IC2607 1.00 1785640.00 56120.00 -
公允价值变动总额合计(元)56120.00
股指期货投资本期收益(元)108622.84
股指期货投资本期公允价值变动(元)197640.00
5.9.2本基金投资股指期货的投资政策
基金参与股指期货交易，应当根据风险管理的原则，以套期保值为目的。在此基础上，主要选择流动性好、交易活跃的股指期货合约，以提高投资效率，从而更好地跟踪标的指数。
5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1本期国债期货投资政策
基金参与国债期货交易，应当根据风险管理的原则，以套期保值为目的。基金管理人将充分考虑国债期货的流动性和风险收益特征，在风险可控的前提下，适度参与国债期货投资。
5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期内未参与国债期货投资。
5.10.3本期国债期货投资评价
本基金报告期内未参与国债期货投资，无相关投资评价。
5.11投资组合报告附注
5.11.1报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在
报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2本基金投资的前十名股票没有超出基金合同约定的备选股票库。
12中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
5.11.3其他资产构成
序号名称金额(元)
1存出保证金214276.80
2应收证券清算款-
3应收股利-
4应收利息-
5应收申购款9062.04
6其他应收款-
7其他-
8合计223338.84
5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
5.11.5.1期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票不存在流通受限情况。
5.11.5.2期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末积极投资前五名股票中不存在流通受限情况。
5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于计算中四舍五入的原因，本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6开放式基金份额变动
单位：份中银中证500指数增强中银中证500指数增强项目
型发起A 型发起C
本报告期期初基金份额总额13659693.483412106.38
报告期期间基金总申购份额1322878.60597419.28
减：报告期期间基金总赎回份额2267224.081433649.60
13中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
报告期期间基金拆分变动份额--
本报告期期末基金份额总额12715348.002575876.06
§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1基金管理人持有本基金份额变动情况
单位：份中银中证500指数增强型发中银中证500指数增强型发项目
起A 起C报告期期初管理人持有的本基
10000450.04-
金份额
报告期期间买入/申购总份额0.00-
报告期期间卖出/赎回总份额0.00-报告期期末管理人持有的本基
10000450.04-
金份额报告期期末持有的本基金份额
78.65-
占基金总份额比例（%）
7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或买卖本基金。
§8报告期末发起式基金发起资金持有份额情况持有份额占发起份额占持有份额发起份额发起份额承诺项目基金总份额基金总份额总数总数持有期限比例比例
10000451000045
基金管理人固有资金65.40%65.40%三年
0.040.04
基金管理人高级管理人
-----员
基金经理等人员-----
基金管理人股东-----
其他-----
10000451000045
合计65.40%65.40%-
0.040.04
14中银中证500指数增强型发起式证券投资基金2026年第2季度报告
§9影响投资者决策的其他重要信息
9.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
报告期内持有基金份额变化情况报告期末持有基金情况投资者持有基金份额比期初份申购份类别序号例达到或者超过赎回份额持有份额份额占比额额
20%的时间区间
10000
20260401-20260610000450.
机构1450.00.000.0065.3999%
3004
4
产品特有风险
本基金由于存在上述单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况，存在以下特有风险：（1）持有基金份额比例达到或超过20%的投资者大额赎回导致的基金份额净值波动风险；（2）持有基金
份额比例达到或超过20%的投资者大额赎回导致的流动性风险；（3）持有基金份额比例达到或超过
20%的投资者大额赎回导致的巨额赎回风险；（4）持有基金份额比例达到或超过20%的投资者大额
赎回导致的基金资产净值持续低于5000万元的风险。
§10备查文件目录
10.1备查文件目录
1、中国证监会准予中银中证500指数增强型发起式证券投资基金募集注册的文件；
2、《中银中证500指数增强型发起式证券投资基金基金合同》；
3、《中银中证500指数增强型发起式证券投资基金托管协议》；
4、关于申请募集注册中银中证500指数增强型发起式证券投资基金之法律意见书；
5、基金管理人业务资格批件、营业执照；
6、基金托管人业务资格批件、营业执照；
7、中国证监会要求的其他文件。
10.2存放地点
以上备查文件存放在基金管理人、基金托管人所在地，供公众查阅。
10.3查阅方式
投资人在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件复制件或复印件。
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