国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
2026-07-21
国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
国泰利享安益短债债券型证券投资基金
2026年第2季度报告
2026年6月30日
基金管理人：国泰基金管理有限公司
基金托管人：平安银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二六年七月二十一日
第1页共14页国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
§1重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人平安银行股份有限公司根据本基金合同约定，于2026年07月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2026年04月01日起至2026年06月30日止。
§2基金产品概况基金简称国泰利享安益短债债券基金主代码017314基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2022年12月9日报告期末基金份额
2498709804.76份
总额
在注重风险和流动性管理的前提下，力争获取超越业绩比较基准的投资目标投资收益。
1、久期策略；2、类属配置策略；3、利率品种投资策略；4、信用
投资策略债投资策略；5、证券公司短期公司债券投资策略；6、信用衍生品
投资策略；7、国债期货投资策略
中债-综合财富（1年以下）指数收益率*90%+一年期定期存款基准业绩比较基准利率（税后）*10%
2国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
本基金为债券型基金，其长期平均风险和预期收益率理论上低于股风险收益特征
票型基金、混合型基金，高于货币市场基金。
基金管理人国泰基金管理有限公司基金托管人平安银行股份有限公司下属分级基金的基国泰利享安益短债债国泰利享安益短债债国泰利享安益短债
金简称 券 A 券 C 债券 F下属分级基金的交
017314017315022141
易代码报告期末下属分级
1600638168.13份410655420.95份487416215.68份
基金的份额总额
§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位：人民币元报告期
(2026年4月1日-2026年6月30日)主要财务指标国泰利享安益短债债国泰利享安益短债债国泰利享安益短债债
券 A 券 C 券 F
1.本期已实现收
10234361.862164178.922369184.69
益
2.本期利润9360022.531967172.562081387.41
3.加权平均基金
0.00410.00370.0041
份额本期利润
4.期末基金资产
1757939553.68447615371.24536144070.52
净值
5.期末基金份额
1.09831.09001.1000
净值
注：(1)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费
3国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
(2)所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2基金净值表现
3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
1、国泰利享安益短债债券 A：
业绩比较基净值增长率净值增长率业绩比较基
阶段准收益率标*－**－*
*标准差*准收益率*
准差*
过去三个月0.38%0.01%0.38%0.01%0.00%0.00%
过去六个月0.84%0.01%0.84%0.01%0.00%0.00%
过去一年1.70%0.01%1.60%0.01%0.10%0.00%
过去三年7.33%0.01%5.97%0.01%1.36%0.00%自基金合同
9.83%0.01%7.64%0.01%2.19%0.00%
生效起至今
2、国泰利享安益短债债券 C：
业绩比较基净值增长率净值增长率业绩比较基
阶段准收益率标*－**－*
*标准差*准收益率*
准差*
过去三个月0.32%0.01%0.38%0.01%-0.06%0.00%
过去六个月0.74%0.01%0.84%0.01%-0.10%0.00%
过去一年1.50%0.01%1.60%0.01%-0.10%0.00%
过去三年6.64%0.01%5.97%0.01%0.67%0.00%自基金合同
9.00%0.01%7.64%0.01%1.36%0.00%
生效起至今
3、国泰利享安益短债债券 F：
业绩比较基净值增长率净值增长率业绩比较基
阶段准收益率标*－**－*
*标准差*准收益率*
准差*
过去三个月0.37%0.01%0.38%0.01%-0.01%0.00%
过去六个月0.83%0.01%0.84%0.01%-0.01%0.00%
过去一年1.70%0.01%1.60%0.01%0.10%0.00%
自新增 F 类
3.76%0.02%3.04%0.01%0.72%0.01%
份额起至今
3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
国泰利享安益短债债券型证券投资基金
4国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2022年12月9日至2026年6月30日)
1．国泰利享安益短债债券 A：
注：本基金的合同生效日为2022年12月9日。本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。
2．国泰利享安益短债债券 C：
注：本基金的合同生效日为2022年12月9日。本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同
5国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告约定。
3．国泰利享安益短债债券 F：
注：(1)本基金的合同生效日为2022年12月9日。本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。
(2)自 2024 年 10 月 8 日起，本基金增加 F 类基金份额并分别设置对应的基金代码。
(3)本基金 F 类份额自 2024 年 10 月 10 日起开始有份额。
§4管理人报告
4.1基金经理（或基金经理小组）简介
任本基金的基金经理期证券从业姓名职务限说明年限任职日期离任日期国泰惠硕士研究生。曾任职于德邦证券股鑫一年份有限公司，2020年3月加入国定期开泰基金，历任债券交易员、基金经陈育洁放债2022-12-09-10年理助理。2022年11月起任国泰惠券、国鑫一年定期开放债券型发起式证
泰利享券投资基金的基金经理，2022年安益短12月起兼任国泰利享安益短债债
6国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
债债券型证券投资基金的基金经理，券、国2024年4月至2025年12月任国泰利添泰泰合三个月定期开放债券型证
120天券投资基金的基金经理，2025年1
滚动持月起兼任国泰利添120天滚动持有债有债券型证券投资基金的基金经
券、国理，2025年6月起兼任国泰利惠泰利惠90天滚动持有债券型证券投资基
90天滚金的基金经理，2025年12月起兼
动持有任国泰利享鑫益90天持有期债券
债券、型证券投资基金的基金经理，2026国泰利年4月起兼任国泰瑞锦债券型发享鑫益起式证券投资基金的基金经理。
90天持
有债
券、国泰瑞锦债券发起的基金经理
注：1、此处的任职日期和离任日期均指公司决定生效之日，首任基金经理，任职日期为基金合同生效日。
2、证券从业的含义遵从法律法规及行业协会的相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等有关法律法规的规定，严格遵守基金合同和招募说明书约定，本着诚实信用、勤勉尽责、最大限度保护投资人合法权益等原则管理和运用基金资产，在控制风险的基础上为持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合法合规，未发生损害基金份额持有人利益的行为，未发生内幕交易、操纵市场和不当关联交易及其他违规行为，信息披露及时、准确、完整，本基金与本基金管理人所管理的其他基金资产、投资组合与公司资产之间严格分开、公平对待，基金管理团队保持独立运作，并通过科学决策、规范运作、精心管理和健全内控体系，有效保障投资人的合法权益。
4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相
7国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告关规定，通过严格的内部风险控制制度和流程，对各环节的投资风险和管理风险进行有效控制，严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易，确保公平对待所管理的所有基金和投资组合，切实防范利益输送行为。
4.3.2异常交易行为的专项说明
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共5次，为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2026年二季度债市主要围绕资金面预期、基本面数据等因素开展交易。全季度，债券短端
收益率先下后上，1Y 国股存单由 1.51%最低下行至 1.43%，后随着资金价格中枢抬升、银行积极提价存单存款，上行至1.47-1.49%区间震荡。债券中长端收益率全季度整体呈现震荡下行态势，
10Y 国债自 1.82%震荡下行最低至 1.70%附近，随后波动在 1.72-1.74%区间。
4月，央行公开市场持续地量投放，且继续回笼中长期流动性，资金面仍然维持宽松，全月
DR001 波动在 1.23%附近。银行一级存单发行供小于求，债券短端收益率震荡下行，1Y 国股存单由 1.51%最低下行至 1.44%，1Y 国债由 1.23%最低下至 1.15%。月初受超长期特别国债发行计划落地影响，中长端债券整体情绪偏弱，10Y 国债在 1.81-1.82%高位震荡。中旬地缘政治冲突边际缓和，叠加隔夜价格持续维持在 1.2%左右，10Y 国债震荡下行至 1.74%。
5 月初，央行继续回笼中长期流动性，资金面维持宽松，DR001 中枢在 1.28%附近波动。债
券短端收益率维持窄幅震荡，1Y 国股存单波动在 1.44%附近，1Y 国债波动在 1.18-1.21%区间。
超长特别国债集中发行带来供给压力，债券中长端情绪较弱，10Y 国债波动在 1.735-1.765%。中下旬，经济数据偏弱，中长期流动性央行转为净投放，债券各期限收益率均有修复，1Y 国股存单下行至 1.43%，1Y 国债下行至 1.15%，10Y 国债下行至 1.71%。
6 月，资金面由宽松转向均衡，大行融出规模快速下降，资金利率 DR001 中枢较上月上行
11bp 至 1.39%附近。银行积极提价存款、存单补充同业负债，债券各期限收益率跟随调整，1Y
国股存单上行 7bp 至 1.50%，1Y 国债上行 5bp 至 1.20%，10Y 国债上行 5bp 近至 1.75%。中下旬，陆家嘴论坛释放优化短端流动性调节工具的信号，并宣布启动隔夜 OMO 操作，债券短端收益率整体小幅下行，1Y 国股存单下行至 1.465%附近，1Y 国债下行至 1.12%附近，10Y 国债在 1.73%
8国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告附近震荡。
操作上，本基金坚持组合的风险收益特征，延续稳健的操作思路，根据市场变化灵活运用杠杆和久期策略，主要配置短久期、中高等级品种，在严控组合信用风险和流动性风险的前提下为持有人获取稳定回报，实现组合净值稳步增长。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
本基金 A 类本报告期内的净值增长率为 0.38%，同期业绩比较基准收益率为 0.38%。
本基金 C 类本报告期内的净值增长率为 0.32%，同期业绩比较基准收益率为 0.38%。
本基金 F 类本报告期内的净值增长率为 0.37%，同期业绩比较基准收益率为 0.38%。
4.5报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明无。
§5投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
占基金总资产的
序号项目金额(元)
比例(%)
1权益投资--
其中：股票--
2固定收益投资2912940941.0999.01
其中：债券2812818413.9195.60
资产支持证券100122527.183.40
3贵金属投资--
4金融衍生品投资--
5买入返售金融资产--
其中：买断式回购的买入返售金
--融资产
6银行存款和结算备付金合计18714943.870.64
7其他各项资产10493787.910.36
9国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
8合计2942149672.87100.00
5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。
5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合
占基金资产净
序号债券品种公允价值(元)
值比例(％)
1国家债券--
2央行票据--
3金融债券370732082.2013.52
其中：政策性金融债233928043.848.53
4企业债券103346618.303.77
5企业短期融资券1674414490.4261.07
6中期票据575595883.1820.99
7可转债（可交换债）--
8同业存单88729339.813.24
9其他--
10合计2812818413.91102.59
5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
占基金资产净
序号债券代码债券名称数量（张）公允价值(元)
值比例（％）
106964420.5
122040222农发0210500003.90
5
26中交建筑105401652.3
201268077910500003.84
SCP001 3
25赣国资101366569.8
304258040110000003.70
CP003 6
10国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
25格力101215835.6
401258262410000003.69
SCP003 2
26交通银行
511260612990000088729339.813.24
CD129
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
占基金资产净
序号证券代码证券名称数量(张)公允价值(元)值比（%）
1 264816 漳州 16A 200000.00 20508109.59 0.75
2 146936 川担 6A1 200000.00 20307309.59 0.74
3500721苏融3优2200000.0020121596.710.73
4 268088 工鑫 45A1 200000.00 20100246.58 0.73
5 268193 26 弘创 A1 190000.00 19085264.71 0.70
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期内未投资股指期货。
5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期内未投资国债期货。
5.11投资组合报告附注
5.11.1本基金投资的前十名证券的发行主体中，天风证券股份有限公司、交通银行股份有限公司、天津银行股份有限公司、中国农业发展银行出现在报告编制日前一年内受到监管部门立案调查、
公开谴责、处罚的情况。
本基金管理人就上述公司受处罚事件进行了及时分析和研究，认为上述公司存在的违规问题对公司经营成果和现金流量未产生重大的实质影响，对该公司投资价值未产生实质影响。本基金管理人将继续对该公司进行跟踪研究。
5.11.2基金投资的前十名证券中，没有投资于超出基金合同约定备选股票库之外的情况。
5.11.3其他资产构成
11国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
序号名称金额(元)
1存出保证金22516.23
2应收证券清算款-
3应收股利-
4应收利息-
5应收申购款10471271.68
6其他应收款-
7其他-
8合计10493787.91
5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有可转换债券。
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。
§6开放式基金份额变动
单位：份国泰利享安益短债债国泰利享安益短债债国泰利享安益短债债项目
券A 券C 券F本报告期期初基金份
2164089616.67604579810.98515060504.96
额总额报告期期间基金总申
662947359.6598569722.82242469305.56
购份额
减：报告期期间基金
1226398808.19292494112.85270113594.84
总赎回份额
报告期期间基金拆分---
12国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
变动份额本报告期期末基金份
1600638168.13410655420.95487416215.68
额总额
§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内本基金管理人未运用固有资金投资本基金。截至本报告期末，本基金管理人未持有本基金。
7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内，本基金的基金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8影响投资者决策的其他重要信息
8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
本基金本报告期内无需要披露的单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。
§9备查文件目录
9.1备查文件目录
1、关于准予国泰利享安益短债债券型证券投资基金注册的批复
2、国泰利享安益短债债券型证券投资基金基金合同
3、国泰利享安益短债债券型证券投资基金托管协议
4、报告期内披露的各项公告
5、法律法规要求备查的其他文件
9.2存放地点
本基金管理人国泰基金管理有限公司办公地点——上海市虹口区公平路18号8号楼嘉昱大厦
15-20层。
基金托管人住所或办公场所。
13国泰利享安益短债债券型证券投资基金2026年第2季度报告
9.3查阅方式
可咨询本基金管理人；部分备查文件可在本基金管理人公司网站上查阅。
客户服务中心电话：（021）31089000，400-888-8688
客户投诉电话：（021）31089000
公司网址：http://www.gtfund.com国泰基金管理有限公司
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